АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ «КБ «МОТОР»

Рассмотреть экономические факторы, определяющие величину прибыли, и оценка их влияния; дать общую характеристику «КБ «МОТОР»; проанализировать динамику показателей баланса «КБ «МОТОР»; провести анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности...

2015-09-14

450.8 KB

14 чел.


Поделитесь работой в социальных сетях

Если эта работа Вам не подошла внизу страницы есть список похожих работ. Так же Вы можете воспользоваться кнопкой поиск


PAGE   \* MERGEFORMAT60

ОГЛАВЛЕНИЕ

[1] ОГЛАВЛЕНИЕ

[2]
Глава 1 ПРИБЫЛЬ В УСЛОВИЯХ РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ

[2.1] 1.1 Прибыль как показатель эффекта хозяйственной деятельности

[2.2] 1.2 Формирование и расчет показателей прибыли

[2.3] 1.3 Экономические факторы, определяющие величину прибыли, и оценка их влияния

[3]
Глава 2 АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ «КБ «МОТОР»

[3.1] 2.1 Общая характеристика «КБ «МОТОР»

[3.2] 2.2 Анализ динамики показателей баланса «КБ «МОТОР»

[3.3] 2.3 Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности

[3.4] 2.4 Анализ влияния факторов на прибыль

[4] Глава 3 Пути улучшения распределения использования прибыли «КБ «МОТОР»

[4.1] 3.1 Совершенствование управлением предприятием с целью оптимизации  прибыли

[5]
ЗАКЛЮЧЕНИЕ

[6] СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

[7]
ПРИЛОЖЕНИЕ 1

[8]
ПРИЛОЖЕНИЕ 2


ВВЕДЕНИЕ

Актуальность исследования. Трансформация экономической среды объективно предопределяет изменения в производственно-экономических системах, выражающиеся в реорганизации существующих взаимосвязей, формировании современных форм взаимодействия производственных элементов с целью обеспечения конкурентоспособности и сохранения хозяйственных систем на рынке. Способ взаимодействия факторов производства реализуется через механизм формирования прибыли, а сама прибыль является одним из главных критериев достижения цели.

В рыночных условиях прибыль представляет собой основной источник пополнения собственных средств предприятия, предмет интереса акционеров и кредиторов, объект внимания государственных органов. Получение прибыли позволяет не только поддерживать производственную деятельность предприятия, но и удовлетворять различные социальные интересы.

Современная наука и практика управления промышленными предприятиями, направленная на формирования воспроизводственного потенциала, исходит из понимания неразрывной связи и взаимообусловленности инновационного совершенствования элементов внутреннего потенциала предприятия и величины прибыли. Именно в данной объективной взаимосвязи и содержится современный источник долгосрочного развития и финансового благополучия предприятий. Таким образом, механизм формирования прибыли промышленного предприятия должен обеспечивать такое взаимодействие элементов производства, которое способствует накоплению потенциала промышленного предприятия и обеспечивает его долгосрочное развитие.

Существенный вклад в научную разработку теоретических и методических аспектов формирования прибыли промышленных предприятий внесли труды отечественных и зарубежных ученых: А. Смита, Д. Рикардо, К. Маркса, Й. Шумпетера, П. А. Самюэльсона, В.Д. Нордхауса, С. Фишера, П. Друкера, Ш. Стюарта, Я.В. Соколова, В. Новодворского и других.

Однако отдельные методические аспекты функционирования механизма формирования прибыли разработаны недостаточно, что с учетом особенностей современного состояния российской экономики определяет актуальность диссертационного исследования.

Цель и задачи исследования. Целью работы является исследование и разработка методических принципов и практических рекомендаций по совершенствованию механизма формирования прибыли КБ «Мотор».

Для реализации поставленной цели в работе решались следующие задачи:

  •  рассмотреть прибыль как показатель эффекта хозяйственной деятельности;
  •  изучить формирование и расчет показателей прибыли;
  •  рассмотреть экономические факторы, определяющие величину прибыли, и оценка их влияния;
  •  дать общую характеристику «КБ «МОТОР»;
  •  проанализировать динамику показателей баланса «КБ «МОТОР»;
  •  провести анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности;
  •  проанализировать влияние факторов на прибыль;
  •  предложить пути совершенствования управлением предприятием с целью оптимизации прибыли.

Объектом исследования является КБ «Мотор».

Предметом исследования являются теоретические, методические и практические вопросы совершенствования механизма формирования прибыли промышленных предприятий.

Теоретической и методологической основой исследования явились системный подход, теория рыночной экономики, теория менеджмента, теория прибыли, теория капитала, теория инвестиций, методы экономического и финансового анализа.


Глава 1 ПРИБЫЛЬ В УСЛОВИЯХ РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ

1.1 Прибыль как показатель эффекта хозяйственной деятельности

Прибыль выступает непосредственной целью хозяйственной деятельности и всех субъектов рыночной экономики, занятых предпринимательством. Несмотря на то, что эта категория является объектом экономической теории и занимает основополагающую роль в рыночной экономике, вот уже в течение ряда столетий не смолкают споры о ее сущности и формах. В учебниках и научных статьях категория «прибыль» неразрывно связывается с категорией дохода, капитала, процента, воздержания, ожидания и многими другими. В практическом же плане прибыль не представляет никакого секрета и во всех странах с рыночной экономикой ее количественная величина определяется как разница между общей выручкой от реализации товаров и услуг и совокупными издержками. В теоретическом плане рассмотрим два подхода к оценке экономической природы прибыли.

К. Маркс в «Капитале» определил прибыль как превращенную форму прибавочной стоимости. Последняя по Марксу представляет собой неоплаченный прибавочный труд наемного рабочего, занятого в сфере материального производства. Рабочий своим трудом создает стоимость большую, чем стоит его рабочая сила. Эта разница привлекает капиталиста и ради нее он развивает свою бурную деятельность. На поверхности буржуазного общества присвоение чужого труда затушевывается и прибыль выступает как порождение движения всего авансированного капитала, как результат издержек производства.

Таким образом, в марксистской трактовке прибыль есть результат эксплуатации наемного труда капиталом и отношение «капиталист — наемный рабочий» составляет основное отношение капиталистического общества.

С такой трактовкой прибыли согласиться невозможно по ряду причин. Если под эксплуатацией понимать присвоение продукта неоплаченного труда и атрибут капитализма, то капитализм охватывает всю историю человеческой цивилизации. Важно видеть не только сам факт отчуждения продукта неоплаченного труда, но и то, в чьих интересах используется отчужденный продукт.

В настоящее время наука рассматривает прибыль как доход от использования всех факторов производства, т.е. труда, земли и капитала. Но и в таком понимании нет единства и четкости. В одних случаях прибыль рассматривается как плата за услуги предпринимательской деятельности, в других — как плата за новаторство и талант в управлении фирмой, в третьих — как плата за риск и т.д. Все эти определения расплывчаты и скорее выражают вознаграждение предпринимателю за его умение соединять факторы производства и эффективно их использовать. Однако доход в виде процента и ренты получают и те люди, которые передают право распоряжения своим капиталом в той или иной форме другим лицам и сами в экономической деятельности не участвуют. Речь идет о нетрудовых доходах, получаемых законным путем.

Современная экономическая наука рассматривает прибыль как доход от использования факторов производства: труда, земли, капитала. Отрицая прибыль как результат эксплуатации, т.е. присвоения неоплаченного наемного труда, она исходит из того, что сущность прибыли и предпринимательского дохода вытекает из функций предпринимателя, которые включают:

  •   проявление инициативы по соединению ресурсов для производства какого-либо товара и услуги;
  •   принятие основных неординарных решений по управлению фирмой;
  •   внедрение инноваций путем производства нового вида продукта или совершенствования и радикального изменения производственного процесса;
  •   несение ответственности за экономический риск, связанный со всеми вышеуказанными факторами.

Многое экономисты, прежде всего Йозеф Шумпетер, считали, что прибыль представляет доход предпринимателей, получаемый в результате применения новых технологий.

История крупнейших состояний прошлого демонстрирует значительный элемент удачи при образовании многих из них. Открытие месторождений нефти, патенты, маркетинговые и спекулятивные успехи являются примерами случайности в системе прибылей и убытков. При рассмотрении прибылей всегда нужно иметь в виду неопределенность и риск.

Экономическая наука исходит из того, что предприниматель должен обязательно получать нормальную прибыль, ибо в противном случае он не будет вкладывать деньги в конкретную область производства. Поэтому нормальная прибыль включается в общие издержки производства. Общий доход фирмы, превышающий общие издержки (включая и нормальную прибыль) составляет экономическую (чистую прибыль).

Рассматривая эти два подхода к определению сущности прибыли, следует заметить, что оба они имеют право на жизнь. Недостатком теории К.Маркса о сущности прибыли является то, что она напрямую увязывается с частной собственностью и степенью эксплуатации рабочих.

Однако, как показала практика, вопрос стоит не в наличии частной собственности и факта отчуждения неоплаченного труда. Создаваемый продукт может отчуждаться не только собственником, но и государством. И здесь важно не только количество отчуждаемого продукта, но и то, в чьих интересах он используется, т.е. в соотношении собственности и управления. Весьма весомая часть отчуждаемого у работников продукта их труда направлялась на цели, ничего общего с их благосостоянием не имеющими. Достаточно вспомнить огромные затраты на ведение холодной войны, милитаризацию национального хозяйства Советского Союза, курс на преимущественное развитие производства средств производства и т.д. Недостаток второй точки зрения на сущность прибыли состоит в том, что, определяя, за что предприниматель получает прибыль, она не дает ответа на вопрос, где источник этой прибыли. Как известно, на рынке обмениваются эквиваленты (Т — Т).

Значит, извлечь выгоду на рынке нельзя. Здесь происходит лишь перераспределение этой выгоды между его участниками. И здесь, думается, ближе к истине К. Маркс, доказывающий, что прибыль есть результат производства.

Обобщая все вышесказанное, необходимо заметить, что прибыль в рыночном хозяйстве является вознаграждением такого специфического фактора как предпринимательство. Специфического, во-первых, потому, что предпринимательство, в отличие от капитала или земли, неосязаемо. Во-вторых, мы не можем трактовать прибыль как своеобразную равновесную цену, по аналогии с рынком труда, капитала и земли. Но что понимается под термином прибыль, когда мы говорим о факторном доходе?

Прибыль обычно определяют как разность между полной выручкой и полными издержками. Однако уже этот упрощенный подход к проблеме рождает новые вопросы. Определение полной выручки не составляет трудности (это произведение количества произведенной продукции на цену единицы товара). В издержки должны включаться денежные расходы, которые фирма несет на приобретение машин, оборудования, сырья, материалов, на выплату заработной платы работникам и т. д. Фирма выплачивает эти деньги внешним по отношению к ней хозяйствующим субъектам, она покупает необходимые ресурсы на рынке. Поэтому эти затраты называются внешними издержками. Внешние, или бухгалтерские издержки, включают в себя только явные денежные затраты. В этой связи бухгалтерская прибыль представляет собой разность между полной выручкой и внешними (бухгалтерскими) издержками.

Однако, согласно экономической теории, капитал является одним из факторов производства, а вознаграждение каждого фактора производства соответствует его предельному вкладу в создание продукта и, следовательно, должно входить в издержки. Другими словами, в экономические издержки должна входить стоимость услуг всех факторов производства, независимо от того, покупаются ли они на рынке, или являются собственностью фирмы.

Любые затраты, а значит, и издержки производства, должны рассматриваться с точки зрения ценности альтернативных возможностей, которыми приходится жертвовать. Так, любой предприниматель, выбирая сферу приложения своего капитала, сравнивает альтернативные варианты с точки зрения ожидаемых выгод и выбирает наиболее эффективный для себя вариант. Выбрав, например, вложение капитала в производство мебели, он, по существу, отказывается (жертвует) от получения дохода в сельском хозяйстве или страховом деле. Этот упущенный, или альтернативный доход должен входить в издержки владельца капитала.

Используя собственные ресурсы (собственный капитал, собственную землю, собственные предпринимательские способности), владелец этих факторов не несет явных денежных затрат, это неоплачиваемые, или внутренние издержки. Но это именно издержки, поскольку они могут быть представлены в денежной форме в виде платежей, которые могли бы быть получены фирмой при альтернативном использовании данных внутренних ресурсов. Потеря этих платежей и означает, что фирма несет издержки.

Вместе с тем, очевидно, что в условиях свободной конкуренции переливы капитала из отрасли в отрасль в поисках более высокого дохода должны привести к выравниванию альтернативной ценности различных вариантов капиталовложений. В этом случае полные издержки предпринимателя совпадут с полной выручкой. Значит ли это, что предприниматель — владелец капитала не получит никакого дохода? Такой вывод будет ошибочным.

Доход предпринимателя будет складываться, по крайней мере, из двух частей. Одна часть дохода будет представлять собой плату за труд предпринимателя, за организацию и ведение дела, т. е. то, что в современной экономической науке принято называть безусловной заработной платой. Вторая часть дохода предпринимателя обусловлена тем, что он собственник капитала и вложил в дело этот капитал. Как уже было показано, эта часть дохода может быть выражена в виде годовой процентной ставки, которая, в свою очередь, является количественным выражением чистой производительности капитала.

Эти две части дохода предпринимателя будут представлять собой прибыль с точки зрения бухгалтера, но с точки зрения экономиста — это все элементы издержек. Экономическая прибыль возникает в том случае, если общая выручка превышает все издержки, и внешние, и внутренние, включая в последние и нормальную прибыль на капитал в размере процента.

Нулевая экономическая прибыль является следствием статичной экономики и свободной конкуренции в чистом виде. Но в реальной действительности свободная конкуренция, полное равновесие рынка, статичная экономика существовать не могут. Всегда имеется определенная степень несовершенства конкуренции (монополизация рынка), рыночное неравновесие, неоптимальное поведение индивидуумов. Экономика всегда находится в состоянии динамики, поскольку изменяется население, открываются новые источники сырья, развиваются наука и техника, возникают новые потребности и т. д. Сама экономическая информация является редким благом, недоступной в одинаковой степени для всех участников экономических отношений.

Иными словами, любая конкурентная рыночная ситуация характеризуется как известной неопределенностью в результате динамичности экономической системы, так и значительным контролем над производством и ценами в результате монополизации рынков.

Именно эта неопределенность рынка, с одной стороны, и монополизация рынка, с другой, и порождают экономическую прибыль, получаемую отдельными предпринимателями как дополнительный, избыточный доход, превышение полной выручки над полными издержками.

Причины появления этого дополнительного дохода могут быть разнообразными: концентрация производства и дифференциация продукта, тайный сговор производителей и технические нововведения, новаторская деятельность предпринимателей, связанная с предвидением, оригинальностью мышления, смелостью и т. п.

Таким образом, если предпринимательство выступает как фактор, нарушающий равновесие рынка, смещающий кривые спроса и предложения в иное положение под воздействием открытия новых технологий, новых рынков и т. п., то и прибыль не может выступать как равновесная цена.

Вместе с тем важно подчеркнуть, что неопределенность, приносящая прибыль одним предприятиям, одновременно порождает убытки для других. Однако постоянная угроза убытков является таким же мощным стимулом, как и желание получить прибыль.

За каждым фактором производства стоят конкретные люди и группы людей. За трудом — наемные рабочие, за капиталом — его владельцы, за землей — ее собственники. И если мы признаем, что всякое экономическое благо есть результат взаимодействия факторов производства, то обязаны признать и то, что все группы населения, стоящие за этими факторами, участвуют своим трудом в создании благ и новой стоимости. Разница лишь в том, что одни участвуют сегодняшним живым трудом, а другие прошлым, воплощенным в материальных элементах производства. Это их накопленный овеществленный труд. Он может быть результатом трудовых усилий целого ряда поколений. Всякое экономическое благо есть в конечном счете продукт труда всего общества. И эффект его усилий принимает форму доходов (прибыли) на всех уровнях хозяйственной деятельности.

«Возможно ни один термин, ни одна концепция в экономических дискуссиях не используется в таком ставящим в тупик многообразии хорошо установленных значений, чем прибыль», — писал американский ученый Фрэнк Х. Найт.

В реальной действительности прибыль — конечная цель и движущий мотив товарного производства рыночной экономики. Это главный стимул и основной показатель эффективности любого предприятия. Высокие прибыли заставляют капиталы мигрировать из одной отрасли в другую. Проблема прибыли и доходов остается актуальной и приковывает к себе внимание не только практиков, но и теоретиков. При этом основным вопросом остается загадка природы прибыли, ее источник и механизм формирования. В контексте изучения вопросов налогообложения прибыли исследователей интересуют прежде всего вопросы эффективного изъятия у предпринимателей части прибыли в бюджет государства без сокращения стимулов к производству.

Прибыль как главный результат предпринимательской деятельности обеспечивает потребности самой организации, а также государства в целом. На величину прибыли влияет совокупность многих факторов, зависящих и не зависящих от предпринимательской деятельности.

Важными факторами роста прибыли, зависящими от деятельности предприятий, являются рост объема производимой продукции в соответствии с договорными условиями, снижение ее себестоимости, повышение качества, улучшение ассортимента, повышение использования производственных фондов, рост производительности труда.

К факторам, не зависящим от деятельности организаций, относятся изменения государственных регулируемых цен на реализуемую продукцию, влияние природных, географических, транспортных и технических условий на производство и реализацию продукции и др.

Для детального изучения вопросов прибыли огромный теоретический и практический интерес представляют дискуссии об экономической природе прибыли. Поэтому рассмотрим теории прибыли в ракурсе взглядов различных экономистов и экономических школ.

В своей книге «Исследование о природе и причинах богатства народов» А.Смит, развивая теорию трудовой стоимости, подчеркивает, что прибыль — это продукт труда, присваиваемый капиталистом. По  Смиту «повышение или уменьшение прибыли на капитал зависит от тех же причин, которые вызывают повышение и уменьшение заработной платы за труд». При этом «минимальная обычная норма прибыли должна всегда быть несколько больше того, что достаточно для покрытия случайных потерь, возможных при любом помещении капитала. Только этот излишек представляет собой чистую прибыль. Так называемая валовая прибыль включает в себя часто не только этот излишек, но и ту сумму, которая удерживается для возмещения указанных чрезвычайных потерь».

По К.Марксу в качестве превращенной формы прибавочной стоимости при капитализме выступает прибыль, т.е. излишек выручки над затратами капитала, который безвозмездно присваивается собственниками средств производства. «Превращение прибавочной стоимости в прибыль связано с тем, что капиталист авансирует свой капитал не только на наем рабочей силы, но и на приобретение средств производства, без которых невозможны производственный процесс и создание прибавочной стоимости». Поэтому «прибавочная стоимость, представленная как порождение всего авансированного капитала, приобретает превращенную форму прибыли».

К концепциям прибыли, возникшим в результате критики теории прибыли Маркса, следует отнести теорию прибыли Й.Шумпетера. В своей книге «Теория экономического развития» он дал обоснование предпринимательской прибыли как остатка сверхиздержек производства, или, с точки зрения предпринимателя, разницу между выручкой и затратами. Й.Шумпетер принимал в качестве источника прибыли «последовательное введение в экономический процесс технических, коммерческих и организационных инноваций», включая технические инновации всех видов, изменения в коммерческой и финансовой деятельности, все улучшения в организации производства, сбыта и т.п.

Согласно данной теории прибыль в виде излишка выручки может получить тот предприниматель, который использует существующие методы по-другому, более эффективно внедряет их комбинации. Й.Шумпетер высоко оценивал роль предпринимательства в экономике и ставил прибыль главным показателем и условием экономического развития.

Подобные взгляды ученых XX в. ознаменовали принципиальный перелом в теоретическом подходе к прибыли: она стала рассматриваться как мощная созидательная сила, обеспечивающая развитие рыночной экономики, прогресс во всех ее составных элементах. Данное признание прибыли в качестве основного движущего мотива производственной деятельности оказало влияние на формирование современных теоретических основ налогообложения прибыли. Наиболее важным источником теоретических и практических основ налогообложения прибыли стали разработки основных представителей «экономики предложения».

Прибыль является наиболее важным показателем деятельности любого предприятия, поскольку механизм ее формирования, распределения и использования затрагивает интересы всех субъектов отношений: государства, собственников фирмы, ее высшего менеджмента и персонала, а также интересы держателей мелких пакетов акций (если оно имеет форму корпорации), партнеров и различных кредиторов. С позиции же самого предприятия, значение прибыли состоит в том, что она, будучи конечным финансовым результатом его деятельности, в рыночных условиях выступает основным источником финансирования расширенного воспроизводства ресурсов, его производственного и социального развития.

Прибыль, будучи сложной категорией, изучается с разных позиций в экономической теории, экономике и финансах предприятия, финансовом менеджменте, финансовом анализе, бухгалтерском учете, финансовой отчетности, налогообложении. В связи с этим возникает необходимость упорядочения междисциплинарных связей и самого понятийного аппарата. В основу выработки подхода к четкому разграничению и систематизации видов прибыли положены:

  •   многоаспектность прибыли как экономической категории;
  •   обусловленность содержания каждого вида прибыли технологическим процессом на предприятии, с которым он связан;
  •   метод расчета прибыли;
  •   факторы, влияющие на данный вид прибыли.

Экономическая основа прибыли как экономической категории раскрывается в марксисткой экономической теории. На стадии реализации выявляется стоимость товара, которая включает три составных элемента, выделенных в формуле промышленного капитала

    K=C+V+m,     (1.1)

Где:

С отражает стоимость овеществленного труда;

(V+m) отражает стоимость живого труда, которая представляет собой вновь созданную стоимость и распадается на две части:

V- зарплата работников, отражающая стоимость израсходованного ресурса как части издержек предприятия;

m - вторая часть вновь созданной стоимости, отражающая чистый доход как неоплаченный труд наемного рабочего в сфере материального производства, который реализуется только в результате продажи продукции.

Ее наличие означает общественное признание полезности продукции. На уровне предприятия чистый доход принимает форму прибыли, точнее, прибыли от реализации продукции (работ, услуг) и определяется как разница между полученной выручкой и затратами на их производство и реализацию.

Таким образом, как экономическая категория прибыль представляет собой часть добавленной стоимости, остающаяся на предприятии после реализации продукции, которая отражает чистый доход, созданный в сфере материального производства, и характеризует конечный положительный финансовый результат производственной деятельности предприятия как превышение его доходов над расходами, связанных с производством и реализацией продукции, работ, услуг.

Сущность прибыли, как и любой экономической категории, раскрывается через ее функции.

1) Контрольная функция. Прибыль характеризует экономический эффект от деятельности предприятия как ее конечный финансовый результат. На результат реализации этой функции влияют зависящие и не зависящие от предприятия факторы.

2) Воспроизводственная функция. Прибыль - один из источников расширенного воспроизводства.

3) Стимулирующая функция. Прибыль является единственным источником формирования поощрительных фондов и социального развития, выплаты доходов собственникам, внедрения НТП. Эта функция обусловлена тем, что прибыль одновременно финансовый результат и основной элемент финансовых ресурсов предприятия, который обеспечивает реализацию принципа самофинансирования. В этой функции проявляется регулирующая функция финансов.

4) Бюджетообразующая функция. Прибыль - главный источник формирования доходов бюджетной системы РФ, обеспечивает более 30% ее доходов. Эта функция прибыли связана с функционированием финансов государства и выполнением ими перераспределительной и регулирующей функций, что обусловливает необходимость разработки налоговой политики государства.

5) Социальная функция. Прибыль - источник средств для реализации социальной ответственности бизнеса.

Знание экономической природы прибыли дает понимание следующих основополагающих теоретических моментов, определяющих ее многоплановый и многофакторный характер:

1. Прибыль характеризует не весь доход, а часть, очищенную от затрат. Как экономическая категория, она связана с доходом, ценой, издержками, заработной платой, спросом, предложением и формируется под влиянием всех факторов, влияющих на них. На величину прибыли будут влиять как внешние (в том числе) конъюнктурные факторы, так и внутренние, определяющие эффективность использования ресурсов.

2. Прибыль как результат реализации права собственности предпринимателя на имеющийся у него капитал выступает в качестве компенсации за отказ от своего имущества. Поэтому она связана с категориями «собственность» и «капитал», характеризует цену функционирующего собственного капитала и зависит от институциональных условий предпринимательской деятельности.

3. Прибыль, будучи результатом предпринимательской деятельности, представляет собой форму дохода предпринимателя, вложившего свой капитал в предпринимательскую деятельность. Поэтому она связана как с состоянием бизнес-среды, так и с предпринимательскими способностями собственника, системой его внутренних ценностей и принципов, определяющих мотивацию бизнеса. При этом прибыль не является гарантированным доходом.

Таким образом, с одной стороны, прибыль - результат выбора предпринимателем вариантов вложения своего капитала и реализации его предпринимательских способностей, с другой - плата за риск Следовательно, с позиции предпринимателя, предприятие должно обеспечить приемлемую для него прибыль как плату за вложенный капитал, риски и предпринимательские способности (при условии непосредственного участия собственника в бизнесе) по праву собственника. С позиции же самого предприятия как социально- экономической системы, прибыль является финансовым результатом использования средств, полученных из разных источников, и главным видом финансовых ресурсов многоцелевого назначения. Это определяет в процессе распределения прибыли необходимость гармоничного сочетания интересов собственников предприятия в получении приемлемого для них дохода и интереса самого предприятия в возможности обеспечения расширенного воспроизводства и социального развития коллектива.

 1.2 Формирование и расчет показателей прибыли

В условиях рынка каждый хозяйствующий субъект выступает как обособленный товаропроизводитель, который экономически и юридически самостоятелен. Хозяйствующий субъект самостоятелен в выборе сферы бизнеса, формировании товарного ассортимента, определяет затраты, формирует цены, учитывает выручку от реализации, а следовательно, выявляет прибыль или убыток по результатам деятельности. В условиях рынка получение прибыли является непосредственной целью производства субъекта хозяйствования. Реализация данной цели возможна только в том случае, если субъект хозяйствования производит продукцию (работы, услуги), которые по своим потребительским свойствам соответствуют потребностям общества. Обществу нужны не рублевые эквиваленты, а конкретные товарно-материальные ценности. Акт реализации продукта (работ, услуг) означает и общественное признание. Получение выручки за произведенную и реализованную продукцию еще не означает получения прибыли.

Для выявления финансового результата необходимо выручку сопоставить с затратами на производство и реализацию: когда выручка превышает затраты, тогда финансовый результат свидетельствует о получении прибыли. При равенстве выручки и затрат удается лишь совмещать затраты - прибыль отсутствует, а следовательно, отсутствует и основа развития хозяйствующего субъекта. Когда затраты превышают выручку, субъект хозяйствования получает убытки - это область критического риска, что ставит хозяйствующий субъект в критическое финансовое положение, не исключающее банкротства. Убытки высвечивают ошибки, просчеты в направлениях использования финансовых средств организации производства, управления и сбыта продукции.

Итак, формирование величины экономической прибыли мы можем рассмотреть на схеме (рис. 1.1)

Рис. 1.1 Формирование величины экономической прибыли

Прибыль отражает положительный финансовый результат. Стремление к получению прибыли ориентирует товаропроизводителей на увеличение объема производства продукции, снижение затрат. Это обеспечивает реализацию не только цели, но и цели общества - удовлетворение общественных потребностей. Прибыль сигнализирует, что можно добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы.

Прибыль представляет собой произведенный и обязательно реализованный прибавочный продукт. Она создается на всех стадиях воспроизводственного цикла, но свою специфическую форму получает на стадии реализации. Прибыль является основной формой чистого дохода.

С прибылью прямо или косвенно связаны все другие экономические рычаги финансово-хозяйственной деятельности предприятия (финансы, кредиты, затраты, цены и т.п.), без которых невозможно выжить любому предприятию в рыночных условиях.

Прибыль как главный результат предпринимательской деятельности обеспечивает потребности самой организации и государства в целом. Поэтому, прежде всего, важно определить состав прибыли предприятия. Общий объем прибыли предприятия представляет собой валовую прибыль. На величину валовой прибыли влияет совокупность многих факторов, зависящих и не зависящих от предпринимательской деятельности.

Заинтересованность предприятий в производстве и продаже качественной, пользующейся спросом на рынке продукции, отражается на величине прибыли, которая при прочих равных условиях находится в прямой зависимости от объема продажи этой продукции (рис. 1.2)1.

Объем реализации и величина прибыли, уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, маркетинговой и финансовой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования.

Основными задачами анализа прибыли являются:

1. Оценка достигнутого объема прибыли; изучение степени выполнения плана и динамики; выявление тенденций изменения прибыли.

2. Изучение структуры прибыли.

3. Определение и изменение факторов формирования прибыли.

4. Выявление резервов увеличения прибыли.

5. Разработка прогнозных показателей прибыли.

Рис. 1.2 Механизм формирования показателей прибыли

Решение этих задач достигается с помощью ряда аналитических действий. В их составе:

  •   оценка выполнения плана по финансовым показателям (прибыли, рентабельности и средств, направляемых на выплату дивидендов) и изучение их динамики; общая оценка выполнения плана по балансовой прибыли,
  •   изучение ее динамики по сравнению с соответствующим базовым периодом, рассмотрение ее структуры; определение влияния отдельных факторов на прибыль от реализации продукции (работ и услуг);
  •   рассмотрение состава прочих доходов, оставляемых в распоряжении предприятия, и расходов и потерь, возмещаемых за счет валовой прибыли;
  •   определение влияния прочих доходов и потерь на валовую прибыль; выявление факторов, влияющих на рентабельность продукции производства;
  •   выявление резервов дальнейшего увеличения прибыли, средств, направляемых на выплату дивидендов, устранение прочих потерь и расходов;
  •   выявление резервов повышения рентабельности.

Если толковать суть финансового анализа упрощенно, он сводится к сравнению значений финансовых показателей с их базисными величинами, к изучению их динамики за отчетный период и за ряд лет. В качестве базисных величин могут использоваться рекомендуемые нормативы, усредненные по временному ряду показатели данного предприятия, относящиеся к прошлым, благоприятным с точки зрения финансового состояния периодам, показатели, рассчитанные по данным отчетности успешных предприятий отрасли.

Прибыль формируется под воздействием большого количества взаимосвязанных факторов, которые влияют на результаты деятельности предприятия разнонаправленно: одни - положительно, другие - отрицательно. Более того, отрицательное воздействие одних факторов способно снизить или даже свести на нет положительное влияние других. Многообразие факторов не позволяет их четко ограничить и обусловливает их группировку. Учитывая, что предприятие является одновременно и субъектом, и объектом экономических отношений, то наиболее важным представляется деление их на внешние и внутренние.

Среди внешних факторов можно выделить следующие: экономические условия хозяйствования, емкость рынка, платежеспособный спрос потребителей, государственное регулирование деятельности предприятий торговли и др. Особенное значение имеет уровень, динамика и колебание платежеспособного спроса, потому что он предопределяет стабильность получения торговой выручки.

Следующим значительным фактором являются цены, устанавливаемые поставщиками товаров. В условиях конкуренции повышение закупочных цен не всегда сопровождается адекватным повышением продажных цен. Розничные торговые предприятия часть повышения цен поставщиками зачастую компенсируют за счет снижения доли собственной прибыли в розничной цене товаров. Повышение же цен на услуги транспортных предприятий, коммунального хозяйства и других аналогичных предприятий напрямую увеличивает текущие расходы торгового предприятия, тем самым уменьшая прибыль.

Внешние и внутренние факторы тесно связаны между собой. Но внутренние факторы напрямую зависят от организации работы самого предприятия.

Степень влияния вышеназванных факторов зависит не только от соотношения их самих, но и от стадии жизненного цикла предприятия, от компетенции и профессионализма его менеджеров. Практика показывает, что влияние отдельных факторов количественно оценить невозможно. К примеру, деловая репутация предприятия, т.е. сформировавшееся мнение о предприятий на рынке по различным аспектам его деятельности (потенциальные возможности, кредитоспособность, качество реализуемых товаров, уровень качества обслуживания и т.п.), основой которого является безусловное выполнение обязательств и установление многолетних традиций работы.

Величина прибыли зависит от направлений деятельности хозяйствующего субъекта: производственного, коммерческого, технического, финансового и социального.

Прибыль как результат финансовой деятельности выполняет определенные функции. Прибыль отражает экономический эффект, полученный в результате деятельности субъекта хозяйствования. Он составляет основу экономического развития субъекта хозяйствования. Рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального характера трудового коллектива. За счет прибыли выполняются обязательства предприятий (фирм) перед бюджетом, банками и другими организациями.

Прибыль является не только финансовым результатом, но и основным элементом финансовых ресурсов. Отсюда следует, что прибыль выполняет воспроизводственную, стимулирующую и разделительную функции. Она характеризует степень деловой активности и финансового благополучия предприятия. По прибыли определяют уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы.

Управление прибылью выступает в качестве одного из двух базовых направлений финансовой политики и ставит своей задачей максимизацию доходов по имеющимся источникам финансовых результатов с одновременным расширением общей номенклатуры этих источников.

Получение прибыли, возможно, за счет монопольного положения или уникальности продукта на рынке того или иного товара. Реализация данного источника возможна за счет постоянного обновления продукта и удержания производства и сбыта. Однако следует учитывать влияние таких факторов, как растущая конкуренция со стороны других субъектов хозяйствования и антимонопольная политика государства.

Получение прибыли, касающееся практически всех предприятий и фирм, связано с производственной и предпринимательской деятельностью. Реализация данного источника возможна только при соответствующих маркетинговых исследованиях рынка. Величина прибыли в данном случае зависит от правильности выбора бизнеса, от создания конкурентных условий продажи товаров, от объемов производства, от величины и структуры издержек производства.

В современных условиях важнейшим источником увеличения прибыли является инновационная деятельность. Реализация данного источника предполагает постоянную работу по изменению потребительских свойств продукции, работ и услуг.

Существенное влияние на формирование и использование прибыли оказывает правильная группировка затрат предприятия в соответствии с действующими принципами налогообложения - рис. 1.3.

Рис. 1.3 Формирования показателей прибыли предприятия

Основными показателями прибыли являются:

  •   валовая прибыль (маржинальная прибыль) - это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции;
  •   прибыль от реализации продукции, работ и услуг представляет собой разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода;
  •   балансовая прибыль включает финансовый результат от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, прочие доходы и расходы;
  •   налогооблагаемая прибыль - это разность между балансовой прибылью суммой прибыли, облагаемой налогом на доход (по ценным бумагам и от долевого участия в совместных предприятиях), а также суммы льгот по налогу на прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается;
  •   чистая (нераспределенная) прибыль - это та прибыль, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;
  •   капитализированная (реинвестированная) прибыль - это часть нераспределенной прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов, т.е. в фонд накопления;
  •   потребляемая прибыль - та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы.

При проведении анализа могут быть использованы и другие различные группировки показателей прибыли. В основе этих группировок всегда лежат те цели и задачи, которые решаются в процессе аналитических процедур пользователями конечных результатов этого анализа.

Использование этих группировок позволяет более детально проанализировать показатели прибыли и определить, насколько существующая ситуация позволяет обеспечить решение текущих и перспективных задач предприятия.

На практике формирование прибыли связано со многими процессами и конкретными операциями, происходящими на предприятии, и обусловлено разными факторами, в том числе не связанными с предпринимательскими решениями.

Среди них выделим следующие:

1) временные и количественные аспекты учета доходов, расходов и прибыли предприятия, которые отражаются в учетной политике предприятия;

2) несовпадение всех затрат, понесенных предприятием и предпринимателем, с теми, которые отражены в бухгалтерском учете;

3) изменение стоимости активов предприятия в результате их переоценки, связанное с инфляционными процессами в экономике и с моральным износом;

4) порядок налогообложения, определенный государством, что вызывает различия в величине бухгалтерской и налогооблагаемой прибыли.

В соответствии с действующим законодательством в России не разделены налог на прибыль и налог на доходы. Поэтому возможна ситуация, когда, имея убыток как финансовый результат, предприятие уплачивает налог на прибыль при наличии внереализационных доходов.

Более того, на практике возможны ситуации, когда стоимость активов предприятия растет вовсе не в результате материализации прибыли как части стоимости прибавочного продукта в форме денежных средств.

Так, увеличение общей стоимости активов предприятия может произойти при отсутствии прибыли (например, при безвозмездном поступлении активов, в результате переоценки оборотных активов, выявлении излишков материальных ценностей при инвентаризации). На практике это еще больше увеличит убыток за счет налога на имущество и может привести к уплате налога на прибыль за счет наличия внереализационных доходов.

Кроме того, при реальном поступлении денежных средств в погашение обязательств предприятию прибыль не будет отражена в бухгалтерском учете в данном отчетном периоде. При наличии реальных платежей в случае погашения предприятием своих обязательств уменьшение прибыли не будет отражено в данном отчетном периоде. Такие ситуации связаны с методами учета выручки от реализации, например кассовом или методе начисления.

Несовпадение рыночной стоимости предприятия как единого целого и совокупной стоимости его активов обусловливает наличие гудвила, или деловой репутации фирмы, и имеет не экономическую, а рыночную основу. Этот факт необходимо учитывать при формировании инвестиционной политики, стратегии развития.

Описанные ситуации не противоречат экономической сущности прибыли, но обусловливают необходимость выделения в целях управления ее различных видов.

Как стоимостная, финансовая категория, прибыль представляет собой и результат, и объект распределительных отношений. Выделим два вида распределительных процессов, осуществляемых на предприятии.

1. Внешние распределительные процессы возникают с различными субъектами внешних отношений и опосредуют их интересы с государством, инвесторами, кредиторами, дочерними предприятиями, некоммерческими организациями. Они связаны с использованием прибыли предприятия, реализуются в форме реального движения денежных средств и оформляются первичными бухгалтерскими документами по учету движения денежных средств.

2. Внутренние распределительные процессы не сопровождаются движением денежных средств. Они связаны, с одной стороны, с определением стоимости ресурсов, формирующих себестоимость произведенной продукции, и используются как финансовые методы управления прибылью, оформляемых на основании учетной политики. С другой стороны, внутреннему распределению подвергается чистая прибыль предприятия, в результате чего формируются денежные фонды предприятия. Эти процессы оформляются бухгалтерскими расчетами на основании решений, принятых собственниками предприятия как владельцами вложенного капитала. В связи с этим нельзя не согласиться с тем, что принимаемые ими решения в целом складываются под воздействием экономических и личностных факторов.

Отсюда следует, что распределительная функция финансов предприятий носит объективно-субъективный характер, а многие финансовые отношения предприятий имеют также этический аспект. Определяется это прежде всего сутью бизнеса и невозможностью разрешить многие проблемы с помощью чисто экономического аппарата. На этот факт прямо указывает В.Г.Белолипецкий, приводящий в доказательство утверждение Р. Коуза: «Проблема оптимального распределения дохода и богатства... носит отчасти, хотя и не полностью, этический характер».

1.3 Экономические факторы, определяющие величину прибыли, и оценка их влияния

Прибыль предприятия формируется за счет следующих источников:

а) продажа (реализация) продукции (оказание услуг);

б) продажа другого имущества;

в) внереализационные операции.

Прибыль от продажи продукции (операционной деятельности) является основным слагаемым общей суммы прибыли, поскольку именно она, отражает миссию и профиль предприятия. Она определяется как разница между выручкой от продажи продукции (без учета налога на добавленную стоимость и акцизного сбора) и ее полной себестоимостью.

В случае калькулирования по неполным затратам ту часть затрат, которая не включается в себестоимость продукции, относят на определенный период и при определении прибыли (Пр) исключают из выручки, то есть:

                                    Пр = Вр – Ср – Сн.с.п,                 (1.2)

где:

Вр — выручка от продажи продукции;

Ср — себестоимость проданной (реализованной) продукции по неполным затратам;

Сн.с.п — затраты, не включенные в себестоимость продукции, а отнесенные на определенный период.

Это так называемый метод прямого исчисления прибыли, который признан главным (основным). Наряду с ними существует еще аналитический метод, в соответствии с которым прогнозируемая прибыль определяется корректированием ее базовой (фактической) величины с учетом влияния определенных факторов в расчетном периоде, например, изменения объема производства и продажи продукции, ее структуры, себестоимости изделий и цен реализации. Этот метод может применяться при большой доле относительно однотипной продукции в общем ее объеме.

Прибыль от продажи имущества, которое для предприятия по тем или иным причинам стало ненужным, включает прибыль от продажи основных фондов (материальных активов), нематериальных активов, ценных бумаг других предприятий. Ее величину определяют как разницу между ценой продажи и остаточной стоимостью реализуемого объекта с учетом затрат на реализацию (демонтаж, транспортировка, оплата агентских услуг).

Прибыль от внереализационных операций — это прибыль от долевого участия в совместных предприятиях, сдачи имущества в аренду (лизинг), дивиденды на ценные бумаги, доход от владения долговыми обязательствами, роялти, поступления от экономических санкций (штрафы).

Рассмотренная схема исчисления величины общей прибыли по источникам ее формирования имеет важное значение для анализа и принятия хозяйственных решений.

Основной составляющей дохода является выручка от продажи продукции. В доход включают также прибыль от продажи имущества и внереализационных операций. Общие затраты — это прежде всего затраты на реализованную продукцию, а также потери от продажи имущества из-за превышения его балансовой стоимости относительно выручки от реализации активов. Амортизационные отчисления выделены из состава общей суммы затрат, поскольку их начисление и использование контролируется государственными органами в особом порядке.

Множество организаций ежегодно решают одни и те же задачи как работать, что надо сделать, какую продукцию выпускать, в каком объеме, по какой цене продавать и т. д., чтобы покрыть все производственные расходы и получить прибыль. Эффективность работы любой организации характеризуется, прежде всего, тем, насколько ее деятельность способна обеспечить получение прибыли.

Чем больше прибыль, приходящаяся на единицу потребленных или примененных средств, тем эффективнее их вложение и, следовательно, рентабельнее деятельность такой организации.

Для решения этих задач применяется внутрифирменное планирование прибыли. Но рынок - сложная хозяйственная система, где действуют совместно множество факторов. Их направленность не однозначна. Поэтому будущее каждой организации характеризуется ж высокой степенью неопределенности.

Вместе с тем знание факторов воздействия на механизм формирования прибыли позволяет снизить эту неопределенность. Поэтому управлению организацией необходимо четко представлять себе, во-первых, - какие основные факторы и параметры оказывают свое влияние на конечный результат их финансово-хозяйственной деятельности, во-вторых, - каково количественное влияние каждого из них, и, в-третьих, - как получить достоверную информацию о таких результатах.

Существуют различные подходы к классификации факторов, влияющих на формирование величины прибыли. Большинство учетных сходятся в том, что можно выделить факторы как внутреннего, так и внешнего воздействия (рис. 1.4).

Рис. 1.4 Факторы, влияющие на изменение прибыли

Проведенный анализ факторов внутреннего воздействия позволяет выделить среди них следующие группы: технологические, управленческие и социальные. В свою очередь, каждая группа имеет дальнейшее подразделение. Знание этих факторов позволяет сознательно и целенаправленно принимать организационно-технические и хозяйственно-управленческие решения, создавать благоприятные условия для реализации программ увеличения прибыли.

К факторам внешнего воздействия относятся: рыночно-конъюнктурные, хозяйственно-правовые и административно-командные. Таким образом, формирование прибыли организации корректируется воздействием государства через налоговый механизм, ценовую государственную политику и рядом других факторов.

Подразделение факторов, влияющих на создание прибыли, только на внешние и внутренние для управления деятельностью организации явно недостаточно. Необходимо выделение резервов увеличения прибыли и определение влияния каждого из них на конечный результат деятельности. Таким образом, возникает необходимость в определении основных резервов дополнительного получения прибыли и соответствующих путей воздействия для этого.

Традиционно к таким резервам относят: увеличение объема производства, повышение цены продажи, снижение затрат на производство, структурные сдвиги в ассортименте производимой продукции. Эти резервы могут быть связаны как со всеми факторами, так и с каким-либо одним, и выражены различными математическими моделями.

Использование факторов внутреннего воздействия на повышение прибыли связано с тем, что практически ни одно производство не остается таким, каким оно было создано изначально. Каждое из них с течением времени постоянно находится в движении и развитии, совершенствуется и технически, и организационно. Для этого существуют многочисленные формы, методы и способы.

К ним можно отнести такие, например, направления по совершенствованию производства, как рационализация и модернизация, техническое перевооружение и реконструкция предприятия, переоснащение производства и его простое расширение.

Выбор конкретного направления развития организации обусловливается теми конкретными задачами, которые стоят в ее стратегическом и тактическом планах. Однако независимо от того, какое из указанных направлений будет взято организацией на вооружение, реализация любого из них потребует осуществления дополнительных прямых затрат. Поэтому использование факторов внутреннего воздействия обязательно должно найти отражение в моделях формирования прибыли управленческого учета.

Использование факторов внутреннего воздействия на повышение прибыли целиком и полностью является прерогативой управления организации и, соответственно, объектом управленческого учета.

Вместе с тем их использование даже в незначительной временной перспективе для всех организаций носит вероятностный характер. Учесть их совокупное действие с абсолютной точностью - задача нереальная. Это связано с тем, что на величину этих показателей очень сильно влияют многочисленные внешние факторы.

Факторы внешнего воздействия связаны с рыночной конъюнктурой, законодательными и властными структурами. По своей сути это регуляторы производства, действие которых может быть направлено как на увеличение прибыли организаций, так и на ее снижение. Поэтому их значение в формировании предпринимательской прибыли исключительно велико. Особенно это касается хозяйственно-правового регулирования прибыли.

Хозяйственно-правовое регулирование прибыли осуществляется во всех странах различными методами, поэтому взаимосвязь такого регулирования и его влияние на границы использования прибыли как экономической категории в странах мира различно.

Российская Федерация как независимое государство в историческом Плане развивалась по своим специфическим направлениям, имеет теоретический и практический опыт хозяйственно-правового регулирования прибыли. Поэтому применять ту или иную модель системы регулирования надо с осторожностью (имеются в виду модели других стран).

Влияние на величину прибыли рыночно-конъюнктурных факторов особенно четко проявляется в экстремальных ситуациях развития общества. Оно связано с величиной меновой стоимости продукции, работ и услуг, развитием инфляционных процессов и гиперинфляции, сращиванием государственных и предпринимательских структур, а также с формированием транснациональных и других форм предпринимательства. Все это сопровождается преимущественным развитием торговли, посредничества, спекуляции и т. п. Величина колебаний суммы прибыли в таких условиях может многократно изменить факторы, ее определяющие в нормальных условиях развития экономики.

Административно-командный фактор влияния на величину прибыли может иметь множество проявлений. В условиях рынка наиболее часто проявляется в создании органами государственного управления для одной и ряда организации преимущественных условий для хозяйственной деятельности в виде госзаказа на вы продукции, дотирования производства или регулирования ценообразования и т. д.

Каждое принятое под воздействием указанных выше факторов, а в последствии и реализованное управленческое решение приводит, к вполне определенным экономическим результатам, из которых наиважнейшим является показатель прибыли. Ни одна организация не останется равнодушной к вопросу о том, какая у нее будет быль. Она может быть такой же или больше той, что была в предшествующем периоде. Прибыль может снизиться.

Наконец, реальной может быть и неприятное для каждой производственно-структурной единицы состояние, при котором прибыль отсутствует и производство становится убыточным.

Следовательно, можно четко выделить четыре основные зоны экономического состояния любой организации:

1) когда прибыль есть и растет;

2) когда прибыль есть и стабильная;

3) когда прибыль есть, но при этом уменьшается;

4) когда прибыли нет, а появляются убытки.

Для определения зоны экономического состояния организации необходим налаженный процесс прогнозирования. Основным инструментом прогнозирования социально-экономических процессов выступают имитационные модели. Построение личных имитационных моделей на базе резервов повышения прибыли путем использования соответствующего фактора позволяет обеспечить руководство организации соответствующими данными, этом такое моделирование производится, в том числе и по данным бухгалтерского учета.

В качестве базового показателя для информационного обеспечения управленческих решений, как правило, принимается предпринимательская прибыль до ее налогообложения, как в краткосрочном, так и долгосрочном периодах.

Таким образом, обобщив аспекты, связанные с рассмотрением сущности прибыли, можно отметить следующее:

1. Экономическое содержание прибыли в том, что она является частью добавленной стоимости, созданной в сфере материального производства, в результате реализации продукции, работ, услуг. Реализация иных активов, а также поступления от внереализационных операций формируют доход.

2. С экономической точки зрения, прибыль - это положительная разность между денежными поступлениями и денежными выплатами, отражаемая в отчете о движении денежных средств или как кэш флоу в плане денежных потоков.

3. С хозяйственной точки зрения, прибыль - это положительная разница между имущественным состоянием предприятия на конец и начало отчетного периода, как превышение его доходов над расходами, понимание которых связывается в теории учета не только с денежными поступлениями, но и с экономическими выгодами, т. е. поступлением и выбытием активов, погашением обязательств. Прибыль в таком понимании отражается в отчете о прибылях и убытках нарастающим итогом с начала года до отчетной даты.

4. С правовой точки зрения, прибыль - источник дохода предпринимателя на вложенный капитал по праву собственника.

5. С позиции управления прибылью, необходимо учитывать раздвоение интересов предпринимателя как бывшего собственника ресурсов, капитализированных им в активы предприятия, и как владельца (совладельца, руководителя) предприятия.

Исходя из многоаспектного понимания прибыли, можно выделить разные ее виды, учитывая, что прибыль остается:

1) результатом того или иного варианта вложения предпринимателем капитала и его стоимостного учета;

2) конечным финансовым результатом деятельности предприятия;

3) объектом налогообложения;

4) объектом распределения;

5) объектом управления.


Глава 2 АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ «КБ «МОТОР»

2.1 Общая характеристика «КБ «МОТОР»

Приказом Председателя Государственного Комитета Совета Министров СССР по оборонной технике №132 от 7 апреля 1961г. на территории завода «Машиностроитель» было создано Специальное опытно-конструкторское бюро, которое впоследствии получило название Конструкторское бюро «Мотор».

История завода «Машиностроитель» берёт начало с 1918г., когда на базе национализированного арматурного заведения было создано государственное предприятие. Основными видами продукции были чугунное и стальное литьё, вагонетки, различные виды лебёдок, экскаваторы «Комсомолец» и МГ-0,35, кроме этого завод выпустил партию вездеходов для Красной армии.

С 1940 по 1951 год завод «Машиностроитель» находился в ведении Наркомата путей сообщения, выпускал бронебойные снаряды, мины, головные части ракетных снарядов для «Катюш» и производил ремонт различных видов военной техники.

В 50-е годы предприятием освоен выпуск автокранов грузоподъёмностью 3 т и более 20 видов оборудования для строительства метрополитена.

В последующий период производственные мощности завода обеспечивали выпуск, наряду с гражданской продукцией, оборудования для первых ракетных комплексов.

Основными видами деятельности КБ «Мотор» с момента образования являются:

  •  выполнение НИР и ОКР в области создания наземного оборудования ракетно-космических комплексов;
  •  изготовление, монтаж и испытания транспортно-технологического и механо-технологического оборудования, грузоподъёмных средств и приспособлений для наземной подготовки различных типов ракет-носителей и космических аппаратов;
  •  обеспечение эксплуатации и технического перевооружения объектов наземной инфраструктуры космодромов «Байконур», «Плесецк», в т. ч. авторский и гарантийный надзор, продление сроков эксплуатации оборудования.

За 50-летнюю историю работы в ракетно-космической отрасли коллектив предприятия под руководством В. А. Рождова, Е. Ф. Степанова, А. В. Титова, И. С. Кананыхина и А.Г. Варочко спроектировано, изготовлено и введено в эксплуатацию свыше 600 наименований машин и комплектов технологического оборудования для большинства ракетно-космических комплексов, созданных в СССР.

Среди них семейство большегрузных транспортно-перегрузочных и транспортно-установочных агрегатов с обеспечением бескрановой перегрузки крупногабаритных составных частей ракетных комплексов с железнодорожного и авиационного транспорта, транспортно-стыковочных изотермических машин, комплекты монтажно-стыковочного оборудования, средства обслуживания и грузоподъемное оборудование для сборки ракет-носителей и космических аппаратов, различные типы защищенных кабельных вводов для пусковых установок и командных пунктов, ставшие легендарными по надежности и продолжительности срока службы.

Не менее важным направлением в деятельности КБ «Мотор» является создание комплектов монтажно-технологического оборудования (КМТО), которое берет свое начало с создания в 1962г. комплекта с первым индексом главного конструктора КБ – СО-1.

За ним последовали универсальные стенды подготовки космических аппаратов и головных блоков совмещающие стенд обслуживания, агрегат кантования способные имитировать нагрузки на космические аппараты, возникающие в реальных условиях.

При непосредственном участии КБ «Мотор» создавались ракетно-транспортные системы и средства обслуживания для МРКК «Энергия-Буран», оборудование технических и стартовых комплексов «Союз», «H-1», «Протон».

Благодаря значительному объему работ, проводимому по авторскому и гарантийному надзору, продлению сроков эксплуатации, большинство из перечисленных видов оборудования созданного в стенах Конструкторского бюро «Мотор», до настоящего времени находят применение при подготовке ракетно-космических комплексов нового поколения.

В последние годы на предприятии созданы комплекты транспортно-технологического оборудования для комплексов «Ангара», «Союз в ГКЦ» и другие.

Указом президента РФ от 16 декабря 2008г. № 1784 ФГУП «Центр эксплуатации объектов наземной космической инфраструктуры» реорганизован в форме присоединения к нему ряда ФГУП, в т.ч. КБ «Мотор».

В декабре 2009г. филиал ФГУП «ЦЭНКИ» - «КБ «Мотор» в свою очередь был реорганизован в форме присоединения к нему филиала ФГУП «ЦЭНКИ»-«ОКБ Вымпел».

За 47-летнюю историю ОКБ «Вымпел» под руководством В.М. Барышева, О.С. Баскакова, Д.К. Драгуна было создано более 1000 уникальных агрегатов, систем и комплексов для ракетно-космической техники, включая оборудование:

  •  грузоподъемное,
  •  стендовое,
  •  монтажно-стыковочное,
  •  пневмовакуумное,
  •  транспортное
  •  контрольно-проверочное.

Одна из важнейших задач, стоящих сегодня перед предприятием филиала ФГУП «ЦЭНКИ»-«КБ «Мотор» - это подготовка высококвалифицированных инженерных кадров для конструкторских отделов и производственных подразделений решается на базе созданного на предприятии в 1984г. Учебного научно-производственного комплекса «МАДИ – Мотор» совместно с кафедрой Тягачей и амфибийных машин Московского автомобильно-дорожного института.

Сегодня объединенный коллектив филиала ФГУП «ЦЭНКИ»-«КБ «Мотор» современное, стабильно работающее предприятие с весомым творческим и научно-техническим потенциалом, собственной производственной, исследовательской и испытательной базой, обеспечивающими выпуск современного наукоёмкого оборудования, проведение пуско-наладочных работ и гарантийного обслуживания.

За высокие достижения в создании специальной техники КБ «Мотор» награждено Орденом Знак почета (1978г.), Благодарностями Президента РФ (2001, 2003 гг).

Специализация КБ «Мотор» - наземное оборудование ракетных и космических комплексов.

За свою пятидесителетнюю историю работы в ракетно-космической отрасли под руководством главных конструкторов В.А. Рождова, Е.Ф. Степанова, А.В. Титова, И.С. Кананыхина, А.Г. Варочко коллектив предприятия создал около 1000 различных типов уникального оборудования.

Среди них семейство большегрузных транспортно - перегрузочных и транспортно - установочных агрегатов, транспортно - стыковочных изотермических машин.

Сегодня КБ «Мотор» современное, стабильно работающее предприятие:

  •  с весомым научно-техническим потенциалом и производственными возможностями;
  •  с трудовым коллективом, объединённым общими целями и задачами.

Предприятие, специалисты которого способны своевременно и на высоком техническом уровне создать требуемое: будь то автомобильный транспорт или его элементы, сельскохозяйственные машины, техника для строительных и дорожных работ, многофункциональные машины специального назначения, даже если их никто раньше не создавал.

2.2 Анализ динамики показателей баланса «КБ «МОТОР»

Приведенный анализ финансового положения и эффективности деятельности КБ «Мотор» выполнен за период 01.01.2009–31.12.2010 г. на основе данных бухгалтерской отчетности организации за 2 года (приложение 1,2)

Структура активов организации на 31.12.2010 характеризуется соотношением: 41,9% иммобилизованных средств и 58,1% текущих активов. Активы организации за два года увеличились на 117 980 тыс. руб. (на 9,7%). Отмечая рост активов, необходимо учесть, что собственный капитал увеличился еще в большей степени – на 60,9%.

Опережающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов следует рассматривать как положительный фактор (табл. 2.1).

Таблица 2.1

Структура имущества и источники его формирования

Показатель

Значение показателя

Изменение за анализируемый период

в тыс. руб.

в % к валюте баланса

тыс. руб.
(гр.4-гр.2)

± %
((гр.4-гр.2) : гр.2)

31.12.

2008

31.12.

2009

31.12.

2010

на начало
анализируе-мого
периода
(31.12.2008)

на конец
анализируе-мого
периода
(31.12.2010)

1

2

3

4

5

6

7

8

Актив 

1. Внеоборотные активы

570 648

566 667

561 472

46,7

41,9

-9 176

-1,6

в том числе:
основные средства

534 952

501 925

497 334

43,8

37,1

-37 618

-7

нематериальные активы

24

30

35

<0,1

<0,1

+11

+45,8

2. Оборотные, всего

651 312

552 169

778 468

53,3

58,1

+127 156

+19,5

в том числе:
запасы

270 250

246 617

351 566

22,1

26,2

+81 316

+30,1

дебиторская задолженность

273 034

253 014

375 583

22,3

28

+102 549

+37,6

денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

105 486

51 106

50 089

8,6

3,7

-55 397

-52,5

Пассив 

1. Собственный капитал

414756

429372

667425

33,9

49,8

+252 669

+60,9

2. Долгосрочные обязательства, всего

463 620

388 454

278 368

37,9

20,8

-185 252

-40

в том числе:
заемные средства

436 990

364 351

242 939

35,8

18,1

-194 051

-44,4

3. Краткосрочные обязательства*, всего

343 584

301 010

394 147

28,1

29,4

+50 563

+14,7

в том числе:
заемные средства

110 242

9

-110 242

-100

Валюта баланса 

1 221 960

1 118 836

1 339 940

100

100

+117 980

+9,7

На рис. 2.1 наглядно представлено соотношение основных групп активов организации.

Рис. 2.1  Структура активов

Рост величины активов организации связан, в первую очередь, с ростом следующих позиций актива баланса (в скобках указана доля изменения данной статьи в общей сумме всех положительно изменившихся статей):

  •   дебиторская задолженность – 102 549 тыс. руб. (28%)
  •   запасы – 81 316 тыс. руб. (38,1%)
  •   доходные вложения в материальные ценности – 28 237 тыс. руб. (13,2%)

Одновременно, в пассиве баланса наибольший прирост наблюдается по строкам:

  •   нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) – 250 164 тыс. руб. (59,2%)
  •   кредиторская задолженность – 159 265 тыс. руб. (37,7%)

Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить "краткосрочные финансовые вложения" в активе и "долгосрочные заемные средства" в пассиве (-56 498 тыс. руб. и -194 051 тыс. руб. соответственно).

Собственный капитал КБ «Мотор» на 31.12.2010 равнялся 667425 тыс. руб. В течение анализируемого периода (31.12.08–31.12.10) произошел стремительный рост собственного капитала организации – на 252 669,0 тыс. руб., или на 60,9%.

Чистые активы организации на 31 декабря 2010 г. существенно (на 114,2%) превышают уставный капитал.

Данное соотношение положительно характеризует финансовое положение КБ «Мотор», полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации.

К тому же следует отметить увеличение чистых активов на 39,99% в течение анализируемого периода (табл. 2.2).

Таблица 2.2

Оценка стоимости чистых активов организации

Показатель

Значение показателя

Изменение

в тыс. руб.

в % к валюте баланса

тыс. руб.
(гр.4-гр.2)

± %
((гр.4-гр.2) : гр.2)

31.12.

2008

31.12.

2009

31.12.

2010

на начало
анализируе-мого
периода
(31.12.2008)

на конец
анализируе-мого
периода
(31.12.2010)

1

2

3

4

5

6

7

8

1. Чистые активы

758340

730382

1061572

62,06

79,23

303232

39,99

2. Уставный капитал

311641

311641

311641

25,50

23,26

3. Превыше-ние чистых активов над уставным капиталом (стр.1-стр.2)

446699

418741

749931

36,56

55,97

303232

67,88

Приняв во внимание одновременно и превышение чистых активов над уставным капиталом и их увеличение за период, можно говорить о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.

Основные показатели финансовой устойчивости организации приведены в табл. 2.3.

Таблица 2.3

Основные показатели финансовой устойчивости организации

Показатель

Значение показателя

Изменение показателя
(гр.4-гр.2)

Описание показателя

и его нормативное значение

31.12.2008

31.12.2009

31.12.2010

1

2

3

4

5

6

1. Коэффициент автономии

0,34

0,38

0,5

0,16

Отношение собственного капитала к общей сумме капи-тала. Нормальное значение: 0,5 и более (оптимальное 0,6-0,7).

2. Коэффициент финансового левериджа

1,95

1,61

1,01

-0,94

Отношение заемного капитала к собственному. Нормальное зна-чение: не более 1 (оптимальное 0,43-0,67).

3. Коэффициент обе-спеченности собст-венными оборотны-ми средствами

0,29

0,3

0,64

0,35

Отношение собственных оборотных средств к оборотным активам. Нормальное значение: 0,1 и более.

4. Индекс постоянного актива

1,38

1,32

0,84

-0,53

Отношение стоимости внеобо-ротных активов к величине собственного капитала организации.

5. Коэффициент покрытия инвестиций

0,72

0,73

0,71

-0,01

Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала. Нормальное значение для данной отрасли: 0,75 и более.

6. Коэффициент маневренности собственного капитала

0,45

0,38

0,75

0,30

Отношение собственных обо-ротных средств к источникам собственных средств.
Нормальное значение для данной отрасли: 0,1 и более.

7. Коэффициент мобильности имущества

0,53

0,49

0,58

0,05

Отношение оборотных средств к стоимости всего имущества. Характеризует отраслевую специфику организации.

8. Коэффициент мобильности оборотных средств

0,16

0,09

0,06

-0,1

Отношение наиболее мобильной части оборотных средств (денежных средств и финансовых вложений) к общей стоимости оборотных активов.

9. Коэффициент обеспеченности запасов

0,69

0,66

1,99

1,20

Отношение собственных обо-ротных средств к стоимости запасов. Нормальное значение: 0,5 и более.

10. Коэффициент краткосрочной задолженности

0,43

0,44

0,59

0,16

Отношение краткосрочной задолженности к общей сумме задолженности.

Коэффициент автономии организации по состоянию на 31.12.2010 составил 0,5. Данный коэффициент характеризует долю собственности владельцев предприятия в общей сумме активов. Полученное здесь значение говорит об удовлетворительной доле собственного капитала (50% в общем капитале КБ «Мотор»). За весь рассматриваемый период изменение коэффициента автономии составило +0,16.

На рис. 2.2 наглядно представлено соотношение собственного и заемного капитала предприятия по  состоянию на 31.12.2010г.

 

Рис. 2.2 Структура капитала организации

В течение анализируемого периода отмечен очень сильный рост коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами – на 0,35 (до 0,64). Значение коэффициента на 31.12.2010 можно характеризовать как среднее.

В начале анализируемого периода коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами не укладывался в установленный норматив, коэффициент  позднее стал соответствовать норме.

В течение анализируемого периода коэффициент покрытия инвестиций практически не изменился, снизившись всего на -0,01, до 0,71. Значение коэффициента на последний день анализируемого периода ниже нормы (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала КБ «Мотор» составляет только 71%).

Коэффициент обеспеченности материальных запасов на 31.12.2010 составил 1,99. Коэффициент обеспеченности материальных запасов за весь рассматриваемый период очень сильно вырос (+1,20). Коэффициент в течение всего анализируемого периода не укладывался в принятую норму. На последний день анализируемого периода значение коэффициента обеспеченности материальных запасов является неудовлетворительным.

По коэффициенту краткосрочной задолженности видно, что на последний день анализируемого периода (31.12.2010) доля долгосрочной задолженности в общих долгах КБ «Мотор» составляет 41%. При этом за весь анализируемый период ее доля уменьшилась на 16%.

На рис. 2.3 представлено изменение основных показателей финансовой устойчивости КБ «Мотор» за три последних года.

 

Рис. 2.3 Динамика показателей финансовой устойчивости организации

Поскольку по состоянию на 31.12.2010 наблюдается недостаток только собственных оборотных средств, рассчитанных по 1-му варианту (СОС1), финансовое положение организации по данному признаку можно характеризовать как нормальное (табл. 2.4).

Таблица 2.4

Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств

Показатель собственных оборотных

средств (СОС)

Значение показателя

Излишек (недостаток)*

на начало анализируе-мого периода (31.12.2008)

на конец анализируе-мого периода (31.12.2010)

на 31.12.2008

на 31.12.2009

на 31.12.2010

1

2

3

4

5

6

  СОС1 (рассчитан без учета долгосрочных и краткосрочных пассивов)

-155 868

105 971

-426 118

-383 890

-245 595

  СОС2 (рассчитан с учетом долгосрочных пассивов; фактически равен чистому оборотному капиталу, Net Working Capital)

307 752

384 339

+37 502

+4 564

+32 773

  СОС3 (рассчитанные с учетом, как долгосрочных пассивов, так и краткосрочной задолженности по кредитам и займам)

417 994

384 339

+147 744

+4 564

+32 773

Исходя из таблицы положение организации по данному признаку можно характеризовать как нормальное. Следует обратить внимание, что несмотря на хорошую финансовую устойчивость два из трех показателей покрытия собственными оборотными средствами запасов и затрат за анализируемый период (с 31 декабря 2008 г. по 31 декабря 2010 г.) ухудшили свои значения (рис. 2.4).

Рис. 2.4  Собственные оборотные средства организации

Расчет коэффициентов ликвидности представлен в табл. 2.5.

Таблица 2.5

Расчет коэффициентов ликвидности

Показатель ликвидности

Значение показателя

Изменение показателя
(гр.4 - гр.2)

Расчет, рекомендованное значение

31.12.2008

31.12.2009

31.12.2010

1

2

3

4

5

6

1. Коэффициент текущей (общей) ликвидности

1,9

1,83

1,98

0,08

Отношение текущих активов к кратко-срочным обязатель-ствам. Нормальное значение: 2 и более.

2. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности

1,11

1,02

1,34

0,23

Отношение ликвидных активов к краткосрочным обязательствам.
Нормальное значение: не менее 1.

3. Коэффициент абсолютной ликвидности

0,31

0,17

0,13

-0,18

Отношение высоколиквидных активов к краткосрочным обязательствам.
Нормальное значение: не менее 0,2.

На 31 декабря 2010 г. коэффициент текущей ликвидности имеет значение ниже нормы (1,98 против нормативного значения 2). При этом следует отметить, что за анализируемый период (31.12.08–31.12.10) коэффициент вырос на 0,08.

Коэффициент быстрой ликвидности имеет значение, укладывающееся в норму (1,34). Это свидетельствует о достаточности у КБ «Мотор» ликвидных активов (т. е. наличности и других активов, которые можно легко обратить в наличность) для погашения краткосрочной кредиторской задолженности. Значения коэффициента быстрой ликвидности в течение всего рассматриваемого периода соответствовали нормативным.

Третий из коэффициентов, характеризующий способность организации погасить всю или часть краткосрочной задолженности за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, имеет значение (0,13) ниже допустимого предела (норма: 0.2). Более того следует отметить отрицательную динамику показателя – в течение анализируемого периода (с 31 декабря 2008 г. по 31 декабря 2010 г.) коэффициент снизился на -0,18 (рис. 2.5).

Рис. 2.5 Динамика коэффициентов ликвидности

Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения представлен в табл. 2.6.

Таблица 2.6

Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения

Активы по степени ликвидности

На конец отчет-ного периода, тыс. руб. 

При-рост за анализ.
период, %

Норм. соотно-шение

Пассивы по сроку погашения

На конец отчет-ного периода, тыс. руб. 

При-рост за анализ.
период, %

Излишек/
недостаток
платеж. 

средств
тыс. руб.,
(гр.2 - гр.6)

1

2

3

4

5

6

7

8

А1. Высоколиквид-ные активы (ден. ср-ва + краткосрочные фин. вложения)

50 089

-52,5

П1. Наиболее срочные обяза-тельства (прив-леченные сред-ства) (текущ. кред. задолж.)

390 611

+68,8

-340 522

А2. Быстрореализуе-мые активы (краткосрочная деб. задолженность)

375 583

+37,6

П2.Среднесроч-ные обязатель-ства (кратко-сроч.обязатель-ства кроме текущ. кредит. задолж.)

3 518

-96,9

+372 065

А3. Медленно реализуемые активы (прочие оборот. активы)

352 796

+29,3

П3. Долгосроч-ные обязательства

278 368

-40

+74 428

А4. Труднореализуе-мые активы (внеоборотные активы)

561 472

-1,6

П4. Постоянные пассивы (собственный капитал)

667 443

+60,9

-105 971

Из четырех соотношений, характеризующих соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения, выполняется три. Высоколиквидные активы покрывают наиболее срочные обязательства организации лишь на 13%. В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств (П2). В данном случае у организации достаточно быстрореализуемых активов для полного погашения среднесрочных обязательств (больше в 106,8 раза).

В следующей табл. 2.7 рассчитаны показатели оборачиваемости ряда активов, характеризующие скорость возврата авансированных на осуществление предпринимательской деятельности денежных средств, а также показатель оборачиваемости кредиторской задолженности при расчетах с поставщиками и подрядчиками.

Таблица 2.7

Анализ деловой активности

Показатель оборачиваемости

Значение в днях

Коэфф.
2009 г. 

 Коэфф.
2010 г.

Изменение, дн.
(гр.3 - гр.2)

2009 г.

2010 г.

1

2

3

4

5

6

Оборачиваемость оборотных средств

(отношение средней величины оборотных активов к среднедневной выручке*; нормальное значение для данной отрасли: 137 и менее дн.)

233

206

1,54

1,75

-27

Оборачиваемость запасов (отношение сред-ней стоимости запасов к среднедневной выручке; нормальное значение для данной отрасли: 57 и менее дн.)

102

78

3,54

4,6

-24

Оборачиваемость дебиторской задол-женности (отношение средней величины дебиторской задолженности к среднедне-вной выручке; нормальное значение для данной отрасли: 54 и менее дн.)

102

97

3,53

3,69

-5

Оборачиваемость кредиторской задолжен-ности (отношение средней величины кредиторской задолженности к среднедневной выручке)

290

211

1,24

1,71

-79

Оборачиваемость активов

(отношение средней стоимости активов к среднедневной выручке)

454

381

0,79

0,94

-73

Оборачиваемость собственного капитала

(отношение средней величины собствен-ного капитала к среднедневной выручке)

164

170

2,2

2,12

6

Показатель оборачиваемости активов в среднем за весь анализируемый период показывает, что организация получает выручку, равную сумме всех имеющихся активов за 381 календарных дня. При этом в среднем требуется 78 дней, чтобы получить выручку равную среднегодовому остатку материально-производственных запасов.

Показатель оборачиваемости дебиторской задолженности превышает показатель оборачиваемости кредиторской задолженности. Это является позитивным фактором, поскольку позволяет предположить рациональное управление кредиторской и дебиторской задолженностью.

Однако показатель оборота дебиторской задолженности не соответствует нормативу.

Так, если по состоянию на 2009 г. он составил 102 (при нормативе 54 и менее дней), то по состоянию на 2010г. он составил 97 дней.

Оборачиваемость собственного капитала за рассмотренный период снизилась на 6 дней. Соответственно и коэффициент оборачиваемости также снизился.

Так, если в 2009 г. собственный капитал успевал сделать за год 2,2 оборота, то в 2010 – 2,12.

Период оборота оборотных средств за рассмотренный период снизился на 27 дней и по состоянию на 2010 г. составил 206. Но данный показатель все равно не соответствует нормативу (137 и менее дней).

2.3 Анализ уровня и динамики финансовых результатов по данным отчетности

В процессе анализа состава и динамики финансовых результатов необходимо изучить состав прибыли до налогообложения, ее структуру и динамику.

Для этого рассчитываются следующие показатели:

Абсолютное отклонение:

П=П1 – П0,     (2.1)

где:   

П0 – показатель базисного периода;

П1 – показатель отчетного периода;

П – изменение показателя.

Темп прироста (процент выполнения):

Темп прироста = П10 * 100% - 100%

Уровень (удельный вес) каждого показателя к выручке от реализации (в процентах):

РП = Пi/N *100%,    (2.2)

Где:

N – выручка от продаж.

Показатели рассчитываются в базисном и отчетном периодах.

Изменение структуры: уровень отчетного периода минус уровень базисного периода.

В приведенной ниже табл. 2.8 и 2.9 обобщены основные финансовые результаты деятельности КБ «МОТОР» за анализируемый период (31.12.08-31.12.10 г.).

Таблица 2.8

Анализ динамики прибыли  за 2008 – 2010 гг.

Наиме-нова-ние  показа-теля

год, (тыс.руб.)

Абсол. отклон.

(+,-)

Темп прироста,

%

2010

2009

2008

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

1

Выручка (нетто) от продажи товаров, работ, услуг

1334981

987591

869047

347390

118544

465934

35,18

13,64

53,61

2

Себе-стои-мость продан-ных товаров, работ, услуг

864200

820797

666034

43403

154763

198166

5,29

23,24

29,75

3

Валовая прибыль

470781

166794

203013

303987

-36219

267768

182,25

-17,84

131,90

4

Коммер-ческие Расходы

57836

43949

49148

13887

-5199

8688

31,60

-10,58

17,68

5

Прибыль от продаж

412945

122845

153865

290100

-31020

259080

236,15

-20,16

168,38

6

Прочие расходы

101042

178862

138104

-77820

40758

-37062

-43,51

29,51

-26,84

7

Прибыль до нало-гообло-жения

310509

16724

51240

293785

-34516

259269

1756,67

-67,36

505,99

8

Налог на прибыль

57090

1549

1799

55541

-250

55291

3585,60

-13,90

3073,43

9

Прибыль от обычн. деятель-ности

265885

14255

96562

251630

-82307

169323

1765,21

-85,24

175,35

10

Чистая прибыль

265885

14255

96562

251630

-82307

169323

1765,21

-85,24

175,35

Таблица 2.9

Анализ структуры прибыли  за 2008 – 2010 гг.

Наименование  показателя

год, (тыс.руб.)

Удельный вес

Отклонение удельного веса

2010

2009

2008

2010

2009

2008

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

1

Выручка (нетто) от продажи товаров, работ, услуг

1334981

987591

869047

100

100

100

2

Себестоимость проданных товаров, работ, услуг

864200

820797

666034

64,74

83,11

76,64

-18,38

6,47

-11,90

3

Валовая прибыль

470781

166794

203013

35,26

16,89

23,36

18,38

-6,47

11,90

4

Коммерческие Расходы

57836

43949

49148

4,33

4,45

5,66

-0,12

-1,21

-1,32

5

Прибыль от продаж

412945

122845

153865

30,93

12,44

17,71

18,49

-5,27

13,23

6

Прочие расходы

101042

178862

138104

7,57

18,11

15,89

-10,54

2,22

-8,32

7

Прибыль до нало-гообложения

310509

16724

51240

23,26

1,69

5,90

21,57

-4,20

17,36

8

Налог на прибыль

57090

1549

1799

4,28

0,16

0,21

4,12

-0,05

4,07

9

Прибыль от обычн. деятель-ности

265885

14255

96562

19,92

1,44

11,11

18,47

-9,67

8,81

10

Чистая прибыль

265885

14255

96562

19,92

1,44

11,11

18,47

-9,67

8,81

Как показывают данные таблицы 2.9, прибыль до налогообложения в основном сформирована за счет прибыли от продажи товаров. Темп прироста прибыли от продаж к прошлому году составляет 68,38%.

Годовая выручка за последний год равнялась 1 334 981 тыс. руб. В течение анализируемого периода (с 31 декабря 2008 г. по 31 декабря 2010 г.) отмечено значительное повышение выручки (на 347 390 тыс. руб., или на 35,2%).

За последний год значение прибыли от продаж составило 412 945 тыс. руб. В течение анализируемого периода произошел очень сильный рост финансового результата от продаж – в 3,4 раза.

Проанализируем структуру и динамику финансовых результатов по таблицам 2.9 и 2.10.

Снижение удельного веса себестоимости проданных товаров на 11,9 % в 2010 г.  привело к увеличению удельного веса валовой прибыли на 11,9% по сравнению с 2008 годом.

Тот факт, что темп прироста выручки от продаж (168,38%) намного превышает темп прироста себестоимости продаж (29,75 %), говорит о том, что темп роста закупочных цен на товар в 2010г. намного ниже темпа роста отпускных цен.

Темп прироста чистой прибыли (175,35%) ниже, чем темп прироста прибыли до налогообложения (505,95%), что говорит о возможной необходимости оптимизации налоговой нагрузки предприятия.

Анализ состава прибыли КБ «Мотор» показал, что прибыль до налогообложения  формируется в основном за счет прибыли от продаж.

Анализ динамики прибыли и рентабельности продаж КБ «Мотор» показал, что, несмотря на увеличение прибыли от продаж, рентабельность продаж снизилась в анализируемом периоде. Для выявления причин, повлиявших на полученные результаты, необходимо провести факторный анализ прибыли от продаж и рентабельности продаж.

2.4 Анализ влияния факторов на прибыль

Для проведения факторного анализа прибыли от продаж воспользуемся данными из таблицы 2.8.

На сумму прибыли от продаж КБ «Мотор» влияют следующие факторы:

   PN = N – S – SK – SУ,    (2.3)

где:

РN – прибыль от продаж;

N – выручка от продажи товаров;

S – себестоимость проданных товаров;

SK – коммерческие расходы;

SУ – управленческие расходы (в 2008- 2010 годах КБ «Мотор» не имело управленческих расходов).

Для расчета влияния факторов на сумму прибыли от продаж воспользуемся индексным методом.

1. Расчет влияния фактора «Выручка от продаж».

Так как выручка организации – это произведение количества и цены реализуемой продукции, то сначала рассчитаем влияние на прибыль от продаж цены, по которой продавались товары, а затем рассчитаем влияние на прибыль изменения физической массы проданной продукции.

При проведении факторного анализа прибыли необходимо учитывать влияние изменения цен за счет инфляции.

Агрегатный индекс цен, рассчитанный для товаров, реализованных в 2010г., составил 1,058. Это означает, что цены на продукцию в отчетном периоде возросли по сравнению с базисным в среднем на 5,8%. Такое изменение цен можно объяснить следующим.

Отпускные цены на товары в КБ «Мотор» формируются на основании прайс-листа, составленного в условных единицах (1 у.е. = 1 амер. доллар) и текущего курса доллара к рублю, увеличенного на установленный бухгалтерией процент. Так как из данных внутреннего учета известно, что цены в условных единицах не изменялись, то, следовательно, можно сделать вывод, что повышение цен произошло за  счет изменения курса доллара.

Таким образом, выручка от продаж в отчетном периоде в сопоставимых ценах будет равна:

   N’ = N1/  JР      (2.4)

где:

N’ – выручка от продаж в сопоставимых ценах;

N1 – выручка от продаж в отчетном периоде;

JР – индекс цены.

Для КБ «Мотор» выручка в сопоставимых ценах составила в 2010 г.:

N’ = 1334981/ 1,058 = 1261797 тыс. руб.

В 2009 г.: N’ =987591/1,065=927315 тыс. руб.

Прирост выручки за счет увеличения цен (NЦ) на 5,8% в 2008 г. составил:

NЦ = N1 – N’ = 1334981 – 1261797 = 73184тыс. руб.

В 2009 г. NЦ = N1 – N’ =987591-927315=60276 тыс. руб.

Для определения степени влияния изменения цены на изменение суммы прибыли от продаж  (PNЦ) необходимо сделать следующий расчет:

  РNЦ =   NЦ * RN0/1000   (2.5)

где:

NЦ – изменение выручки от продаж под влиянием цены;

RN0 – рентабельность продаж в базисном периоде в процентах (табл. 2.9).

В 2010 г.

РNЦ =   73184*122845/987591= 9103 тыс.руб.

В 2009 г.

РNЦ =60276*153865/869047= 10672 тыс. руб.

Прирост цен на продукцию в отчетном периоде в среднем на 5,8%  и увеличение выручки за счет этого на 73184 тыс. руб. привело к увеличению суммы прибыли от продаж на 9103 тыс. руб.

Влияние на сумму прибыли от продаж изменения выручки от продажи товаров за счет изменения количества проданных товаров можно рассчитать следующим образом:

 PNК =  (( N1 -  N0) - NЦ )* RN0 /100  (2.6)

где:  

РNК – изменение прибыли от продаж под влиянием фактора «количество проданных товаров»;

N1 и N0 – соответственно выручка от продажи в отчетном (1) и базисном (0) периодах;

Для КБ «Мотор» в 2010 г.:

PNВ =  ((1334981 – 987591) – 73184)* 122845/987591= 34108 тыс. руб.

В 2009 г. PNВ =  ((987591 – 869047) – 60276)* 153865/869047= 10316 тыс. руб.

Расчет влияния фактора «Себестоимость продаж» осуществляется следующим образом:

  РNS =    N1*(РS1РS0)/100   (2.7)

где:

РS1 и РS0 – соответственно уровни себестоимости в отчетном и базисном периодах.

Для 2010 г.

РNS =1334981*(64,74– 83,11)/100= -245316 тыс. руб.

Для 2009 г. РNS =987591*(83,11-76,64)/100=63911 тыс. руб.

Снижение уровня себестоимости продаж привел к росту прибыли от продаж на 245316 тыс. руб., так как себестоимость – это фактор обратного действия.

Для расчета влияния фактора «Коммерческие расходы» на изменение суммы прибыли от продаж используется формула, аналогичная предыдущей:

  РN =  N1*(РSK1РSK0)/100   (2.8)

где:  

РSK1 и РSK0 - соответственно уровни коммерческих расходов в отчетном и базисном периодах.

В 2010 г.:

РN = 1334981*(4,33 – 4,45)/100= -1572тыс. руб.

В 2009 г. РN = 987591*(4,45 – 5,66)/100= -11903 тыс. руб.

Снижение уровня коммерческих расходов  в 2010 г. на 0,12 % привело к увеличению прибыли от продаж на 1572 тыс. руб., так как коммерческие расходы также являются фактором обратного действия.

Баланс факторов, воздействующих на прибыль от продаж, приведен в таблице 2.10.

                                                                 Таблица 2.10

Сводная таблица влияния факторов на прибыль от продаж

п/п

Показатели-факторы

2010 г.

2009 г.

1

Выручка от продажи товаров

9 103,28

10 671,79

2

Изменение цен на проданный товар

34 108,06

10 316,45

3

Себестоимость проданных товаров

245 316,39

-63 911,37

4

Коммерческие расходы

1 572,28

11 903,13

Влияние факторов на прибыль от продаж

290 100,00

-31 020,00

Таким образом, суммарное влияние факторов дает отклонение по анализируемому показателю, что подтверждает правильность приведенных выше расчетов.

Чистая прибыль распределяется в соответствии с Уставом предприятия. За счет чистой прибыли создаются фонды накопления, потребления, резервный фонд, часть  прибыли направляется на пополнение собственного оборотного капитала.  

В процессе формирования и использования фондов специального назначения за счет прибыли реализуется ее стимулирующая роль.

Основная задача анализа распределения и использования прибыли состоит в выявлении тенденций и пропорций, сложившихся, в распределении прибыли за отчетный год  по сравнению с   прошлым  годом.

По  результатам анализа разрабатываются рекомендации по изменению пропорций в распределении прибыли и наиболее рациональному ее использованию.

Анализ распределения и использования прибыли проводится в следующем порядке:

  1.  дается оценка изменений суммы средств по каждому направлению использования  прибыли по сравнению с  отчетным и  базисным периодом;
  2.  проводится факторный анализ образования фондов;
  3.  дается оценка эффективности использования фондов  накопления и потребления в соответствии с показателями эффективности экономического потенциала.

Рассмотрим на примере КБ «Мотор»  анализ распределения и использования прибыли.

Анализируя распределение чистой прибыли в фонды специального назначения, необходимо знать факторы формирования этих фондов.

Основным фактором является:

1) - чистая прибыль,  

2)  коэффициент отчислений прибыли.  

Принять данные  коэффициенты отчислений в фонды было решено на собрании акционеров (табл. 2.11).

Таблица  2.11

                       Данные об использовании чистой прибыли, тыс. руб.                       

Показатель

 

2008 год

 

2009 год

 

2010 год

 

Отклонения (+, -)

2010 к 2009

2009 к 2008.

2010 к 2008

1. Чистая прибыль

96562

14255

265885

251630

-82307

169323

2. Распределение чистой прибыли:

 

 

 

 

 

 

в фонд накопления

29934,2

9123,2

98377,5

89254,3

-9123,2

68443,2

в фонд потребления

61799,7

4133,95

138260

134126

-4134

76460,5

в фонд социальной сферы

4828,1

997,85

29247,4

28249,5

-997,85

24419,3

3. Доля в чистой прибыли, %

 

 

 

 

 

 

фонда накопления

31%

64%

37%

-27%

33%

6%

фонда потребления

64%

29%

52%

23%

-35%

-12%

в фонд социальной сферы

5,00%

7%

11%

4%

2%

6%

Рассмотрим в табл. 2.12 влияние  факторов – суммы чистой прибыли и коэффициента отчислений прибыли   на отчисления   в фонды.

Изменение отчислений в фонды специального назначения за счет изменения чистой прибыли можно рассчитать по формуле:

  ΔФн (П)  = ΔПч ∙ К0    (2.9)

В 2010  к  2009 г.

ΔФн (П)  = 251630 тыс. руб. * 64 % = 161043 тыс. руб. – фонд накопления

ΔФп (П)  = 251630 тыс. руб. * 29 % = 72972 тыс. руб. – фонд потребления

ΔФс (П)  = 251630 тыс. руб. * 7 % = 17614 тыс. руб. – фонд соц. сферы

В 2009 к 2008  г.

ΔФн (П)  = -82307 тыс. руб. * 37 % = -222451 тыс. руб. – фонд накопления

ΔФп (П)  = -82307 тыс. руб. * 52 % = -42800 тыс. руб. – фонд потребления

ΔФс (П)  = -82307 тыс. руб. * 11 % = -9054тыс. руб. – фонд соц. сферы

В 2010 к 2008  г.

ΔФн (П)  = 169323 тыс. руб. * 37 % = 457630тыс. руб. – фонд накопления

ΔФп (П)  = 169323 тыс. руб. * 52 % = 88048 тыс. руб. – фонд потребления

ΔФс (П)  = 169323 тыс. руб. * 11 % = 18626 тыс. руб. – фонд соц. сферы

где:   

ΔФн (П)  - приращение фонда накопления (потребления) за счет изменения чистой прибыли;  

ΔПч – приращение суммы чистой прибыли;  

К0 – коэффициент отчислений от чистой прибыли в соответствующий фонд.

Для этого прирост чистой прибыли за счет каждого фактора умножаем на  базисный (2009 г. или 2008)  коэффициент отчислений в соответствующий фонд.

На размер отчислений в фонды оказывают влияние и изменения коэффициента отчислений от чистой прибыли.

Уровень его влияния рассчитывается по формуле:

   ΔФн (К) = (К1 – К0 )· Пч1,   (2.10)

где:                         

ΔФн (К) – приращение фонда потребления (накопления) от изменения коэффициента отчислений;  

К1 , К0 – фактический и базисный коэффициенты отчислений в фонды потребления (накопления);

Пч1 – чистая прибыль за отчетный период.

В 2010 к 2009

ΔФн (К) =(0,52-0,29)*265885 тыс. руб. =  57875 тыс. руб. – фонд потребления.

ΔФн (К) =(0,37-0,64) * 265885 тыс. руб. =  -71789 тыс. руб. – фонд накопления.

ΔФн (К) = (0,11-0,07) * 265885 тыс. руб. =  10635 тыс. руб. – фонд соц. сферы.

В 2009 к 2008

ΔФн (К) =(0,29-0,64)*14255 тыс. руб. =  -4989 тыс. руб. – фонд потребления.

ΔФн (К) =(0,64-0,31) * 14255 тыс. руб. =  4704 тыс. руб. – фонд накопления.

ΔФн (К) = (0,05-0,07) * 14255 тыс. руб. =  -2708 тыс. руб. – фонд соц. сферы.

В 2010 к 2008

ΔФн (К) =(0,52-0,64)*265885 тыс. руб. =  -31906 тыс. руб. – фонд потребления.

ΔФн (К) =(0,37-0,31) * 265885 тыс. руб. =  15953 тыс. руб. – фонд накопления.

ΔФн (К) = (0,11-0,05) * 265885 тыс. руб. =  15953 тыс. руб. – фонд соц. сферы.

Таблица 2.12

Расчет влияния факторов  (суммы чистой прибыли и коэффициента отчисления) на размер отчислений  в фонды предприятия

                               Вид фонда

Отклонение

 

всего

 

в том числе за счет

ЧП

К

 

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

Накопления

89254,25

-20811

68443,2

161043

-222451

62650

-71789

4704

15953

Потребления

134126,3

-57665,7

76460,5

72973

-42800

88048

57875

-4989

-31906

Соц. сферы

28249,5

-3830,25

24419,3

17614

-9054

18626

10635

-2708

15953

Из приведенных расчетов следует, что на уменьшение удельного веса суммы отчислений в фонд накопления повлияло уменьшение коэффициента отчислений на 71789 тыс. руб., а за счет  влияния чистой прибыли  отчисления в фонд накопления увеличились на 161043 тыс. руб.

Изменения отчислений в фонд потребления увеличились за счет влияния чистой прибыли на 72972 тыс. руб. и за счет коэффициента на 57875 тыс. руб.

Изменения отчислений в фонд социальной сферы  увеличились за счет влияния чистой прибыли на 17614 тыс. руб. и за счет коэффициента на 10635 тыс. руб.

Соотношение использования прибыли на накопление и потребление оказывает влияние на финансовое положение предприятия. Недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Анализ использования прибыли выявляет, насколько эффективно распределялись  средства на накопление и потребление.

Верхнюю границу потенциального развития предприятия определяет рентабельность собственных средств, которая показывает эффективность использования собственного капитала.

Рентабельность  собственных средств можно представить как отношение суммы средств, направленных на накопление и потребление, к величине собственных средств.

R = (Чистая прибыль / Собственный капитал) * 100 %.  (2.11)

Таблица 2.13

Расчет динамики рентабельности собственного капитала

Рентабельность собственного капитала   2008г, %

Рентабельность собственного капитала   2009г, %

Рентабельность собственного капитала 2010г., %

Отклонение, %

2010 к 2009

2009 к 2008

2010 к 2008

96562/49870*100%

=23,28

14255 / 429372 * 100%

= 3,32

265885 / 667425 * 100%

= 39,84

36,52

-19,96

-153,79

Из таблицы 2.13 видно, что рентабельность собственного капитала увеличилась, по сравнению с прошлым годом на 36,52 %.

Рентабельность собственных средств показывает эффективность использования собственного капитала, указывает на величину прибыли полученной с каждого рубля, вложенного в предприятия, собственниками.

Для достижения высоких темпов роста оборота нужно повышать возможности увеличения рентабельности  собственных средств.

Отношение фонда накопления к величине собственного капитала определяет внутренние темпы роста, т.е. темпы увеличения активов.

  Rcc= Фн  / СК,    (2.12)

где:   

Фн – фонд накопления,

СК -  собственный капитал.

Таблица 2.14

Расчет динамики темпов увеличения активов

Темп увеличения активов 2008 г.

Темп увеличения активов 2009 г.

Темп увеличения активов 2010 г.

Отклонение

2010 к

2009

2009 к 2008

2010 к 2008

29934,22

/414756=7,22

9123,2

/ 429372= 2,12

98377,5

/ 667425= 14,74

12,62

-5,09

7,52

Внутренние темпы роста, т.е. темпы увеличения активов, увеличились по сравнению 2009 г. на 12,62.

Отношение фонда потребления к размеру собственного капитала составляет уровень потребления.

   Rcc= Фп  /СК,    (2.13)

Где:

Фп – фонд потребления,

СК – собственный капитал.

Таблица 2.15

Расчет динамики уровня потребления

Уровень

потребления

2008 г. 

Уровень

потребления

2009 г.

Уровень потребления

2010 г.

Отклонение

2010 к

2009

2009 к 2008

2010 к 2008

61799,68

/414756 = 14,90

4133,95

/ 429372 = 0,96

138260

/ 667425 = 20,72

19,75

-13,94

5,82

На фирме КБ «Мотор» большая часть прибыли была направлена в фонд потребления и использовалась на выплаты социального характера.  Однако недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

Глава 3 Пути улучшения распределения использования прибыли «КБ «МОТОР»

3.1 Совершенствование управлением предприятием с целью оптимизации  прибыли

В процессе реализации финансовой стратегии КБ «Мотор» большое внимание должно уделяться направлениям улучшения финансового состояния предприятия, а именно, повышению ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости и деловой активности.

Основные направления улучшения финансового состояния КБ «Мотор» приведены на рис. 3.1.

Рис. 3.1 Основные направления улучшения финансового состояния

КБ «Мотор»

Рассмотрим подробно представленные направления.

Направление «Оптимизация или уменьшение затрат» предполагает действия с целью остановить снижение прибылей. Очень эффективным механизмом является создание системы по эффективному контролю затрат. Иногда можно сократить расходы, просто начав их учитывать.

Значительные резервы по снижению затрат на производство заложены в материальных затратах. КБ «Мотор» из-за устаревшей технологии производства, отсутствия хорошей системы управления качеством продукции, недостаточной загруженности производственных мощностей, отсутствия у работников высокой квалификации себестоимость изготавливаемой продукции на предприятии очень высокая. В среднем затраты на производство превышают аналогичные у конкурентных фирм на 20%.

Улучшение ситуации с контролем качества продукции, повышение квалификации рабочих позволит предприятию сократить затраты на материалы на 20%.

Добиться снижения затрат на предприятии  можно также путем замораживания тех основных фондов, которые не используются временно в производственном процессе, но на которые продолжает начисляться амортизация. При замораживании основных фондов амортизация прекратит начисляться, что позволит сократить затраты. При этом новая сумма амортизации определится как разность между текущей суммой амортизации и суммой амортизации, которая подлежала бы начислению при условии, что объекты основных фондов находились бы в незамороженном состоянии.

В настоящее время в КБ «Мотор» основные фонды используются на 60%. Если внедрить мероприятия по замораживанию на время основных фондов, не принимающих участия в производственном процессе, то это позволит снизить текущие затраты.

Резервами снижения себестоимости работ выступают также изменения в структуре выпуска продукции, уменьшение постоянных затрат, а также уровня удельных переменных затрат.

При существующих объемах работ содержание значительного аппарата управления очень тяжело отражается на сумме общих затрат, сильно их увеличивая. Для снижения затрат необходимо сократить аппарат управления, что позволит достичь определенной экономии.

Таким образом, только комплексное исследование резервов снижения себестоимости продукции, отдельных затрат позволяет достичь предприятию экономического эффекта и конкурентоспособного положения на рынке.

Направление «Проведение реорганизации запасов» предполагает, что запасы разносятся по категориям в зависимости от степени их важности для повышения стабильности деятельности. Объемы тех видов запасов, которые не являются критическими для функционирования бизнеса, должны быть уменьшены. Одновременно следует активизировать деятельность в области заказов на снабжение путем внедрения более эффективных контрольных процедур, таких как централизация хранения и отпуска товаров, перераспределение площадей хранения или улучшение документооборота.

Залежавшиеся запасы целесообразно продать со скидками с тем, чтобы получить дополнительные денежные средства.

Направление «Получение дополнительных денежных средств от использования основных фондов» После этого можно определить наиболее подходящие каналы коммуникации для эффективного доведения до участников рынка предложений о продаже или сдаче в аренду имущества. Имущество, которое не удалось сдать в аренду, необходимо законсервировать, составить акт о консервации и представить его в налоговую инспекцию, что позволит исключить это имущество из расчета налогооблагаемой базы.

Направление «Взыскание задолженностей с целью ускорения оборачиваемости денежных средств». Возврат задолженностей клиентами может стимулироваться путем предоставления специальных скидок. Необходимо также создать систему оценки клиентов, которая бы суммировала все риски, связанные с ними как с деловыми партнерами. Общая зависимость от клиента будет включать его дебиторскую задолженность, товары на складе, подготовленные к отгрузке, продукцию в производстве, предназначаемую этому клиенту. Можно установить формальные лимиты кредита каждому клиенту, которые будут определяться общими отношениями с ним, потребностями КБ «Мотор» в денежных средствах и оценкой финансового положения конкретного клиента. Наблюдение за клиентами и изменение их статуса целесообразно возложить на менеджеров по продажам, а оплату их труда привязать к реальному поступлению денежных средств от клиентов, с которыми они работают. Наконец, в некоторых случаях можно попытаться продать банку, обслуживающему КБ «Мотор», ее дебиторскую задолженность.

Направление «Изменение структуры долговых обязательств» предполагает подробный анализ данных обязательств и возможные варианты их погашения с целью повышения ликвидности в будущем. В случае невозможности погашения данных обязательств рассматриваются варианты изменения структуры (перевод долгосрочных обязательств в краткосрочные или наоборот).

Направление «Разграничение выплат кредиторам по степени приоритетности для уменьшения оттока денежных средств» предполагает ранжирование поставщиков в зависимости от степени их важности. Критически важные поставщики должны быть в центре внимания; целесообразно интенсифицировать контакты с ними, чтобы укрепить взаимопонимание и стремление к сотрудничеству.

Направление «Пересмотр планов капитальных вложений» является средством увеличения поступления денежных средств. Он направлен на минимизацию расходов. Особенно в условиях угрозы кризиса имеет смысл отказаться от инвестиций в капитальное строительство, приобретение новой техники, расширение сбытовой сети и т.д., кроме безотлагательных случаев. Для их определения необходимо оценить, какие потребности в капитальных инвестициях не могут быть отложены на более поздний срок. Надо также отказаться от тех капитальных расходов, которые не могут дать немедленную отдачу для предприятия.

Направление «Увеличение поступления денежных средств из дополнительных финансовых источников, не связанных с взаимной торговлей», предполагает оказание помощи основными группами поддержки - банком, акционерами или владельцами.

Направление «Увеличение объема производства и продаж» обеспечивает увеличение денежных средств, получаемых от реализации продукции, т.е. увеличение абсолютно ликвидных активов, а значит и самой ликвидности. С этой целью необходимо выделить группы товаров, приносящие наибольшую прибыль, провести анализ цены и объема реализуемой продукции для определения наиболее разумного компромисса, который поможет КБ «Мотор» увеличить поступление дополнительных денежных средств за счет увеличения цены, торговых наценок или объемов продаж.

Следующие два направления – «Прогнозирование финансового состояния» и «Введение эффективной системы прогнозирования движения денежных средств» тесно взаимосвязаны между собой. Прогнозирование финансового состояния предприятия всегда должно осуществляться после комплексного анализа с целью определения перспективного финансового состояния в ближайшем будущем и, как следствие, разработки соответствующих мероприятий.

Прогнозирование движения денежных средств является важнейшей составляющей прогнозирования финансового состояния в целом. Достоверность, точность, обоснованность используемых методов обеспечивает эффективность системы прогнозирования в целом.

Реализация вышеперечисленных направлений позволит улучшить финансовое состояние КБ «Мотор».

По результатам диагностики текущей ситуации по организации системы управления финансами в КБ «Мотор» можно выделить следующие проблемы:

  •  функции по управлению финансами, как на уровне предприятия, так и на уровне группы компаний рассредоточены и поделены между финансово-экономическими подразделениями (планово-экономическая служба, бухгалтерия, финансовый отдел);
  •  сложные процедуры взаимодействия между субъектами управления финансами;
  •  большая нагрузка по консолидации, согласованию планов/бюджетов между собой ложиться на Финансового директора и Генерального директора;
  •  в связи с размытостью функции управления финансами, функция формирования отчетности и анализа также рассредоточена. Каждый субъект процесса управления финансами анализирует только свои участки, в то время как сводным анализом, в котором прогнозный баланс, прибыли и убытки, движение денежных средств анализировались во взаимосвязи приходиться заниматься топ-менеджменту, либо центральной бухгалтерии;
  •  анализ численности кадров в планово-экономической службе на предприятии показывает, что численность завышена в связи с нерациональным разделением функций внутри отдела.

Так, например, данные, используемые для формирования тарифных смет, отчетности перед Управлением Статистики и бюджетов затрат практически одни и те же (за исключением затрат, не входящих в тарифы в соответствии с методикой формирования тарифов), но формируют все эти планы/отчеты разные люди.

Вышеперечисленные проблемные зоны предлагается устранить проведением следующих изменений в организационно-функциональной структуре, составе, механизмах взаимодействия финансово-экономических подразделений – субъектов процесса управления финансами:

1) создать на базе существующих отделов (бухгалтерии) Отдел планирования и отчетности (Budgeting and Management Accounts), который будет выполнять следующие функции:

методическое руководство по вопросам управления финансами и управленческой отчетности (единство управленческой учетной политики, унификация форматов, определение и расчет контрольных показателей эффективности деятельности предприятия, установление правил корректировок финансовых планов, регламентация процессов управления финансами, настроек аналитических справочников в автоматизированной базе бухгалтерского учета и т.п.);

информационная поддержка стратегического планирования (финансовое моделирование, расчеты, анализ, оценка и пр.);

формирование отчетности по исполнению финансовых планов КБ «Мотор»;

анализ отклонений фактического финансовых планов КБ «Мотор»;

ведение управленческого учета по внутренним стандартам компании.

2) на базе планово-экономического отдела сформировать также Отдел планирования и отчетности (предварительно выведя из их состава специалистов по труду и заработной плате) и наделить их следующими функциями:

обеспечение информационной поддержки Отдела планирования и отчетности по вопросам стратегического планирования;

определение и расчет контрольных показателей деятельности производственных подразделений предприятия на основе декомпозированных показателей оценки эффективности деятельности предприятия;

формирование бюджета предприятия (Прогнозный баланс, Бюджет доходов и расходов, Бюджет движения денежных средств).

3) Для обеспечения выполнения создаваемым отделом всех возлагаемых на него функций предлагается включить в его состав следующих специалистов, обладающих самой высокой квалификацией: экономиста, бухгалтера и финансиста;

4) В отношении численности в результате перераспределения функций, а также с учетом автоматизации и связанной с этим оптимизации процессов управления финансами  необходимо провести расчет численности и сокращение избыточного персонала.

5) Функции по формированию тарифных смет, отчетности о выполнении тарифных смет, а также статистической отчетности распределить между экономистами в соответствии с распределением обязанностей по управлению финансами. Например, специалист, формирующий план/отчет по себестоимости, пользуясь той же базой данных, может сформировать тарифную смету либо статистическую отчетность по себестоимости.

6) Предоставить Отделу планирования и отчетности права доступа (в режиме просмотра) к бухгалтерской базе «1С Предприятие» для использования фактической информации аналитического учета для целей управленческого учета и отчетности.

7) В связи с созданием Отдела планирования и отчетности и передачи ему функций формирования плана притоков и оттоков денежных средств предлагается за Финансовым отделом оставить функцию оперативного (месячного) планирования оперативное формирование календарного плана платежей движения денежных средств на месяц (составление Финансового плана) на основании графиков функциональных служб предприятия в рамках утвержденного годового плана движения денежных средств, учет и исполнение бюджетов движения денежных средств предприятий. В рамках годового планирования – оставить функцию формирования планов финансирования и финансовых вложений, и плана расчетов по налогам и прочим обязательствам в бюджет.

8) В связи с созданием Отдела планирования и отчетности и передачи ему функции формирования Прогнозного плана предлагается за бухгалтерией оставить функцию методического руководства по вопросам учетной политики на предприятии, оптимизации налогообложения, формирования плана начисления налогов, контроля над исходящей финансовой отчетности предприятия и т.п.

Путем реализации предлагаемых изменений, предполагается получение следующих эффектов:

  •  более четкое и прозрачное взаимодействие отделов, участвующих в процессе управления финансами;
  •  оперативность формирования финансовых планов и отчетности по его исполнению, уход от лишних итераций по обмену плановой и фактической информации, т.к. все это будет происходить в рамках одного отдела;
  •  рализация в полной мере функций экономического анализа и стратегического планирования;
  •  оптимизация численности персонала финансово-экономических служб.

Все вышеизложенные предложения, в случае их реализации, определяют высокие квалификационные требования к профессиональной подготовке экономистов. Специалисты, выполняющие функцию управления финансами как основную функцию, должны обладать знаниями не только в области калькуляции производственных затрат и формирования тарифов, но и принципов бухгалтерского учета и финансового анализа.

На первом этапе внедрения автоматизации управления финансами КБ «Мотор» необходимо провести покупку техники и оборудования и подсчитать затраты на внедряемый проект (табл. 3.1).

Таблица 3.1

Капитальные затраты

Статья расходов

Кол-во (штук)

Стоимость, руб.

Сумма, руб.

1

Компьютер

1

20170

20170

2

Принтер

1

6100

6100

3

Программные          продукты

1

7000

7000

ИТОГО:

33270

Таким образом, капитальные затраты на приобретение оборудования составили 33270 рублей.

Кроме капитальных затрат необходимых для покупки оборудования, требуются текущие (ежемесячные) затраты.

Заработная плата менеджеров будет состоять из должностного оклада (12000 руб.) и мотивационной надбавки равной 20% от оклада. Должностной оклад курьера равен 8000 руб.

(12000 * 1,20) *3  = 43200 рублей.

Таким образом, основная заработная плата менеджеров будет составлять 14400 рублей каждого.

Предприятие будет также отчислять страховые взносы с фонда заработной платы (ФСС):

Таким образом, отчисления от заработной платы составляют 26% от ФОТ.

З отчисл. = (43200+8000) * 0,26 = 13312 рублей.

Резерв отпусков составляет 8,6% от суммы заработной платы и отчислений от заработной платы.

Резерв отпусков = (43200+8000+13312) * 0,086  = 5548,03 рублей.

Прочие текущие затраты.

К ним относятся: амортизация основных фондов; расходные материалы.

На вычислительную технику норма амортизационных отчислений составляет 10% в год от стоимости оборудования.

10% / 12 месяцев = 0,83 % в месяц

При стоимости основных фондов ежемесячные отчисления составят:

33270 руб. * 0,83% = 276,14 рублей.

К расходным материалам относятся: картриджи для принтера; бумага для принтера.

В среднем на расходные материалы в месяц будет расходоваться следующая сумма (табл. 3.2):

Таблица 3.2

Расходные материалы

Статья расходов

Кол-во

Цена, руб.

Сумма, руб.

1

Бумага для принтера

3

90

270

2

Картриджи для принтера

1

350

350

Итого:

620

Таким образом текущие и капитальные затраты составят следующую сумму, приведенную в таблице 3.3.

Таблица 3.3

Затраты на внедрение мероприятия

Статья расходов

Сумма, руб.

11

Заработная плата

43200+8000=51200

32

Отчисления от заработной платы

13312

43

Амортизационные отчисления

276,14

54

Расходные материалы

620

65

Резерв отпусков

5548,03

Итого:

Текущие затраты

Капитальные затраты

Всего затрат:

70956,17            33270,00

104226,17

Таким образом, затраты на внедрение предприятия составляют 104226,17 рубля.

Теперь рассчитаем прибыль, обеспечиваемую увеличением основных средств за счет мероприятия:

Р1 =  К * Фо,

Где:

К – объём капитальных затрат (руб.),

Фо – фондоотдача (руб./руб.)

Р1 =  33270 * 9,8 = 326046 руб.

Теперь рассчитаем выручку от реализации данного мероприятия:

V = S * Qобс,

Где:

S – текущие затраты (руб.),

Qобс – количество оборотов, совершенных оборотными средствами за год.

V = 70956,17 * 6,08 = 431413,51 руб.

Рассчитаем прибыль, обеспечиваемую увеличением оборотных средств за счет мероприятия:

Р2 = V – S

Р2 = 431413,51 – 70956,17 = 360457,34 руб.

Следовательно, теперь можно посчитать общую прибыль от мероприятия:

P = Р1 + Р2

Р = 326046 + 360457,34 = 686503,34 руб.

Внедрение предложенных мероприятий позволит в итоге не только повысить финансовую устойчивость, но и улучшить финансово-экономическое состояние фирмы в целом.


ЗАКЛЮЧЕНИЕ 

Прибыль является наиболее важным показателем деятельности любого предприятия, поскольку механизм ее формирования, распределения и использования затрагивает интересы всех субъектов отношений: государства, собственников фирмы, ее высшего менеджмента и персонала, а также интересы держателей мелких пакетов акций (если оно имеет форму корпорации), партнеров и различных кредиторов. С позиции же самого предприятия, значение прибыли состоит в том, что она, будучи конечным финансовым результатом его деятельности, в рыночных условиях выступает основным источником финансирования расширенного воспроизводства ресурсов, его производственного и социального развития.

С целью эффективного управления прибылью (а в итоге и собственным капиталом) важным является в первую очередь значение видов прибыли и факторов, влияющих на каждый из них. Виды прибыли отражают разные уровни регулирования процессов ее формирования, распределения и использования, а также интересы субъектов распределительных отношений. Необходимым остается также оценка системы рисков, которые в том числе связаны с реализацией этих интересов.

Прибыль, будучи сложной категорией, изучается с разных позиций в экономической теории, экономике и финансах предприятия, финансовом менеджменте, финансовом анализе, бухгалтерском учете, финансовой отчетности, налогообложении. В связи с этим возникает необходимость упорядочения междисциплинарных связей и самого понятийного аппарата. В основу выработки подхода к четкому разграничению и систематизации видов прибыли положены:

  •   многоаспектность прибыли как экономической категории;
  •   обусловленность содержания каждого вида прибыли технологическим процессом на предприятии, с которым он связан;
  •   метод расчета прибыли;
  •   факторы, влияющие на данный вид прибыли.

Обобщив аспекты, связанные с рассмотрением сущности прибыли, можно отметить следующее:

1. Экономическое содержание прибыли в том, что она является частью добавленной стоимости, созданной в сфере материального производства, в результате реализации продукции, работ, услуг. Реализация иных активов, а также поступления от внереализационных операций формируют доход.

2. С экономической точки зрения, прибыль - это положительная разность между денежными поступлениями и денежными выплатами, отражаемая в отчете о движении денежных средств или как кэш флоу в плане денежных потоков.

3. С хозяйственной точки зрения, прибыль - это положительная разница между имущественным состоянием предприятия на конец и начало отчетного периода, как превышение его доходов над расходами, понимание которых связывается в теории учета не только с денежными поступлениями, но и с экономическими выгодами, т. е. поступлением и выбытием активов, погашением обязательств. Прибыль в таком понимании отражается в отчете о прибылях и убытках нарастающим итогом с начала года до отчетной даты.

4. С правовой точки зрения, прибыль - источник дохода предпринимателя на вложенный капитал по праву собственника.

5. С позиции управления прибылью, необходимо учитывать раздвоение интересов предпринимателя как бывшего собственника ресурсов, капитализированных им в активы предприятия, и как владельца (совладельца, руководителя) предприятия.

Исходя из многоаспектного понимания прибыли, можно выделить разные ее виды, учитывая, что прибыль остается:

1) результатом того или иного варианта вложения предпринимателем капитала и его стоимостного учета;

2) конечным финансовым результатом деятельности предприятия;

3) объектом налогообложения;

4) объектом распределения;

5) объектом управления.

Исследование проводилось на базе КБ «Мотор».

Специализация КБ «Мотор» - наземное оборудование ракетных и космических комплексов.

За свою пятидесителетнюю историю работы в ракетно-космической отрасли под руководством главных конструкторов В.А. Рождова, Е.Ф. Степанова, А.В. Титова, И.С. Кананыхина, А.Г. Варочко коллектив предприятия создал около 1000 различных типов уникального оборудования.

Среди них семейство большегрузных транспортно - перегрузочных и транспортно - установочных агрегатов, транспортно - стыковочных изотермических машин.

Сегодня КБ «Мотор» современное, стабильно работающее предприятие с весомым научно-техническим потенциалом и производственными возможностями; с трудовым коллективом, объединённым общими целями и задачами.

Предприятие, специалисты которого способны своевременно и на высоком техническом уровне создать требуемое: будь то автомобильный транспорт или его элементы, сельскохозяйственные машины, техника для строительных и дорожных работ, многофункциональные машины специального назначения, даже если их никто раньше не создавал.

По результатам проведенного анализа выделены и сгруппированы по качественному признаку основные показатели финансового положения (по состоянию по состоянию на 31.12.2010) и результатов деятельности КБ «Мотор» в течение анализируемого периода, которые приведены ниже.

Анализ выявил следующие показатели, исключительно хорошо характеризующие финансовое положение и результаты деятельности КБ «Мотор»:

  •   чистые активы превышают уставный капитал, при этом за весь рассматриваемый период наблюдалось увеличение чистых активов;
  •   чистая прибыль составляет значительный процент от совокупной стоимости активов организации;
  •   рост рентабельности продаж по валовой прибыли;
  •   опережающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов (сальдо баланса) организации;
  •   за период с 01.01.2010 по 31.12.2010 получена прибыль от продаж (412 945 тыс. руб.), причем наблюдалась положительная динамика по сравнению с предшествующим годом (+290 100 тыс. руб.);
  •   чистая прибыль за период 01.01–31.12.2010 составила 265 885 тыс. руб. (+251 630 тыс. руб. по сравнению с предшествующим годом);
  •   положительная динамика прибыли до процентов к уплате и налогообложения (EBIT) на рубль выручки КБ «Мотор» (+XX,X коп. к X,X коп. с рубля выручки за 2009 год).

Среди показателей, положительно характеризующих финансовое положение КБ «Мотор», можно выделить такие:

  •   коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами имеет нормальное значение;
  •   соответствует нормативному значению коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности;
  •   нормальная финансовая устойчивость по величине собственных оборотных средств.

С позитивной стороны финансовое положение КБ «Мотор» характеризуют такие показатели:

  •   удовлетворительная зависимость организации от заемного капитала;
  •  не в полной мере соблюдается нормальное соотношение активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения.

Показатели финансового положения организации, имеющие отрицательные значения:

  •   коэффициент текущей (общей) ликвидности ниже принятой нормы;
  •   коэффициент абсолютной ликвидности не укладывается в нормативное значение;
  •   коэффициент покрытия инвестиций ниже нормы.

Годовая выручка за последний год равнялась 1 334 981 тыс. руб. В течение анализируемого периода (с 31 декабря 2008 г. по 31 декабря 2010 г.) отмечено значительное повышение выручки (на 347 390 тыс. руб., или на 35,2%).

За последний год значение прибыли от продаж составило 412 945 тыс. руб. В течение анализируемого периода произошел очень сильный рост финансового результата от продаж – в 3,4 раза.

Прирост цен на продукцию в отчетном периоде в среднем на 5,8%  и увеличение выручки за счет этого на 73184 тыс. руб. привело к увеличению суммы прибыли от продаж на 9103 тыс. руб.

Снижение уровня себестоимости продаж привел к росту прибыли от продаж на 245316 тыс. руб., так как себестоимость – это фактор обратного действия.

На КБ «Мотор» большая часть прибыли была направлена в фонд потребления и использовалась на выплаты социального характера.  Однако недостаточность средств, направляемых на накопление, сдерживает рост оборота, приводит к увеличению потребности в заемных средствах.

В качестве мер по улучшению распределения использования прибыли предложены мероприятия по совершенствованию управлением предприятием с целью оптимизации прибыли.

Внедрение предложенных мероприятий позволит в итоге не только повысить финансовую устойчивость, но и улучшить финансово-экономическое состояние фирмы в целом.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

  1.  Гражданский кодекс РФ. Части первая, вторая и третья. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2006. – 448с.
  2.  Налоговый Кодекс РФ (Часть вторая) [Электронный ресурс]: Федеральный Закон от 5.08.2000г. №117-ФЗ. Принят Государственной Думой 19.07.2000г.// СПС Консультант Плюс.
  3.  О бухгалтерском учете: Федеральный Закон от 21.11.1996 №129-ФЗ (ред. от 30.06.2003). Принят ГД ФС РФ 23.02.1996.// Положения по бухгалтерскому учету. Сборник. – М., «Издательство Элит», 2004г. – 192с.
  4.  Об утверждении положения по ведению бухгалтерского учету «Учетная политика организации» ПБУ 1/98: утверждено приказом Минфина РФ от 19.12.1998г. № 60н; в ред. От 30.12.1999.// Положения по бухгалтерскому учету. Сборник. – М., «Издательство Элит», 2004г. – 192с.
  5.  Об утверждении положения по ведению бухгалтерского учету «Бухгалтерская отчетность организации» ПБУ 4/00: утверждено приказом Минфина РФ от 06.07.2000 №43-н.// Положения по бухгалтерскому учету. Сборник. – М., «Издательство Элит», 2004г. – 192с.
  6.  Анализ финансовой отчетности: Учеб. пособие/Под ред. О. В. Ефимовой, М. В. Мельник. -М.: Омега-Л, 2010. -408 с.  
  7.  Бабо А. Прибыль: Пер. с фр./Общ. ред. и коммент. В. И. Кузнецова. -М.: АО Издательская группа «Пр огресс», «Универс», 2011. -176 с.  
  8.  Баканов М. И., Мельник М. В., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа: Учебник/Под ред. М. И. Баканова. -5-е изд., перераб и доп. -М.: Финансы и статистика, 2010. -536 с.  
  9.  Бахрушина М.А. Управленчески анализ: Учеб. пособие. -4-е изд., перераб. -М.: Изд-во «Омега -Л», 2007. -399 с.  
  10.  Бланк И. А. Управление прибылью. -К.: Ника-Центр, 2008.
  11.  Бороненкова С. А., Мельник М. В. Методология экономического анализа деятельности хозяйствующих субъектов. -М.: Финансы и статистика, 2011. -240 с.  
  12.  Вехи экономической мысли / Под ред. В.М. Гальперина. СПб.: Экономическая школа, 2007. Т. 3. С. 45.
  13.  Гиляровская Л. Т., Лысенко Д. В., Ендовицкий Д. А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник. -М.: ТК Велби, Изд-во «Проспект», 2006. -360 с.  
  14.  Донцова Л. В., Никифорова Н. А. Анализ годовой бухгалтерской отчетности. -М.: ДИС, 2011. -216 с.  
  15.  Донцова Л.В., Никифорова Н. А. Анализ финансовой отчетности. -М.: Изд-во «Дело и Сервис», 2011. -265885 с.
  16.  Жминько А.Е. Сущность и экономическое содержание прибыли// Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 7. С. 60-64.
  17.  Камаев В.Д. Учебник по основам экономической теории (экономика). М.: «ВЛАДОС», 2007. С. 120.
  18.  Караева Ф.Е., Жанатаева А.Х. Максимизация прибыли как один из факторов конкурентной борьбы хозяйствующего субъекта// Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 22. С. 48-50.
  19.  Кейлер В.А. Экономика предприятия. Курс лекций. М.: ИНФРА-М, 2010. С. 18.
  20.  Ковалев В.В. О показателях прибыли// Сибирская финансовая школа. 2007. № 1. С. 26-31.
  21.  Ковалев В.В. Управление денежными потоками, прибылью и рентабельностью. М.: Проспект, 2007.  
  22.  Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Проспект, 2007.  
  23.  Ковалев В.В., Ковалев Вит. В. Учет, анализ и финансовый менеджмент: Учеб.-методич. пособие. М.: Финансы и статистика, 2006.
  24.  Курс экономической теории: Учебник для вузов / В.А. Амвросов и др.; под общей редакцией М.Н. Чепурина. Киров: АСА, 2008. С. 272-277.
  25.  Кутанин Ю.В. Методика анализа отклонения прибыли// Российское предпринимательство. 2009. № 6-1. С. 42-49.
  26.  Ледовская Е.В., Круш З.А. Генезис трактовки экономического содержания прибыли предприятия//Вестник Воронежского государственного аграрного университета. 2006. № 1. С. 27-38.
  27.  Любушин Н. П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. -3-е изд., перераб и доп. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. -448 с.
  28.  Маркс К., Энгельс Ф. Сочинения. 2-е изд. Т. 25.  – М., 2011, С. 43.
  29.  Никитин С.М. Прибыль: теоретические и практические подходы // Мировая экономика и международные отношения. 2007. № 5. С. 21.
  30.  Панков Н.В. Социально-экономическое содержание добавочной прибыли как экономической категории// Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета. 2007. № 4. С. 20-23.
  31.  Петров В. П. Тайны экономики. -Казань: Изд-во «Матбугат йорты», 2006.  
  32.  Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие.М.: ИНФРА-М, 2007.-С. 511.  
  33.  Савицкая Г. В. Экономический анализ: Учебник. -11-е изд., испр. и доп. -М.: «Новое знание», 2009. -651 с.
  34.  Сажина М.А., ЧибриковГ.Г. Основы экономической теории: Учеб. пособие для вузов / Отв. ред. и руководитель авт. коллектива П.В. Савченко. М.: Экономика, 2011 С. 179-180
  35.  Самуэльсон П. Экономика. Том 1. -М.: ИПО «Алгон», 2007. -315 с.  
  36.  Самуэльсон П. Экономика. Том 2. -М.: ИПО «Алгон», 2007. -404 с.  
  37.  Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов. М., 2011. Т. 1.
  38.  Современная экономика. Общедоступный учебный курс/Под ред. О. Ю. Мамедова. -Ростов н/Д: Изд-во «Феникс», 2008. -672 с.  
  39.  Толпегина О.А. Показатели прибыли: экономическая сущность и их содержание// Экономический анализ: теория и практика. 2008. № 20. С. 10-14.
  40.  Толпегина О.Л. Анализ прибыли: теория и практика исследования// Экономический анализ: теория и практика. 2009. № 2. С. 35-44.
  41.  Финансовый учет: Учебник/Под ред. проф. В. Г. Гетьмана. -3-е изд., перераб. и доп. -М.: Финансы и статистика, 2009. -616 с.  
  42.  Шеремет А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. -М.: ИНФРА-М, 2006. -415 с.  
  43.  Ясменко Г.Н. Категории прибыли в разрезе выполняемых функций// Политематический сетевой электронный научный журнал Кубанского государственного аграрного университета. 2006. № 24. С. 221-226.


ПРИЛОЖЕНИЕ 1

Форма №1 "Бухгалтерский баланс"

Показатель

31.12.2010

31.12.2009

31.12.2008

1

2 

3 

4 

Актив

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ


Нематериальные активы

35

30

24

Результаты исследований и разработок

0

0

0

Основные средства

497334

501925

534952

Доходные вложения в материальные ценности

51657

52313

23420

Финансовые вложения

0

0

0

Отложенные налоговые активы

12446

12399

1965620

Прочие внеоборотные активы

0

0

52

ИТОГО по разделу I

561472

566667

570648

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ


Запасы

351566

246617

270250

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

1227

1429

2535

Дебиторская задолженность

375583

253014

273034

задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал

0

0

0

Финансовые вложения

34502

0

91000

Денежные средства

15587

51106

14486

Прочие оборотные активы

3

3

7

ИТОГО по разделу II

778468

552169

651312

БАЛАНС 

1339940

1118836

1221960

Пассив

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ


Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)

311641

311641

311641

Собственные акции, выкупленные у акционеров

0

0

0

Переоценка внеоборотных активов

0

0

0

Добавочный капитал (без переоценки)

0

0

0

Резервный капитал

6948

6124

4443

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

348836

111607

98672

ИТОГО по разделу III

667425

429372

414756

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА


Заемные средства

242939

364351

436990

Отложенные налоговые обязательства

35429

24103

26630

Резервы под условные обязательства

0

0

0

Прочие долгосрочные обязательства

0

0

0

ИТОГО по разделу IV

278368

388454

463620

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА


Заемные средства

0

0

110242

Кредиторская задолженность

390611

298701

231346

Доходы будущих периодов

18

22

24

Резервы предстоящих расходов

3507

142557

1972

Прочие краткосрочные обязательства

11

0

0

ИТОГО по разделу V

394147

301010

343584

БАЛАНС 

1339940

1118836

1221960


ПРИЛОЖЕНИЕ 2

Форма №2 "Отчет о прибылях и убытках"

Показатель

За год

За год

2010

2009

2009

2008

Выручка

1334981

987591

987591

869047

Себестоимость продаж

(864200)

(820797)

(820797)

(666034)

Валовая прибыль (убыток)

470781

166794

166794

203013

Коммерческие расходы

(57836)

(43949)

(43949)

(49148)

Управленческие расходы

0

0

0

0

Прибыль (убыток) от продаж
(стр.2100-2210-296562)

412945

122845

122845

153865

Доходы от участия в других организациях

0

0

0

0

Проценты к получению

437

8647

8647

2956

Проценты к уплате

(17991)

(40707)

(40707)

(36616)

Прочие доходы

100605

64094

64094

32523

Прочие расходы

(185487)

(138155)

(138155)

(101488)

Прибыль (убыток) до налогообложения
(стр.9656201067210106796562-23301067240-2350)

310509

16724

16724

51240

Текущий налог на прибыль

(57090)

(1549)

(1549)

(1799)

СПРАВОЧНО:
постоянные налоговые обязательства (активы)

0

0

0

0

Изменение отложенных налоговых обязательств

11326

2527

2527

30256

Изменение отложенных налоговых активов

48

199

199

14209

Прочее

1092

1408

1408

2656

Чистая прибыль (убыток)
(стр.2300-2410+2430+2450+2460)

265885

14255

14255

96562

СПРАВОЧНО


Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль (убыток)

0

0

0

0

Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода

0

0

0

0

Совокупный финансовый результат периода

265885

14255

14255

96562

1 Ясменко Г.Н. Категории прибыли в разрезе выполняемых функций// Политематический сетевой электронный научный журнал Кубанского государственного аграрного университета. 2006. № 24. С. 221-226


НЕДОСТАТКИ

РЕДЛОЖЕНИЯ

Низкая рентабельность производства и продаж

Низкая ликвидность

Низкая рентабельность активов

Снижение затрат за счет оптимизации технологии, увеличения объемов продаж за счет интенсификации сбытовой деятельности

Изменение структуры долговых обязательств, взыскание задолженности с дебиторов, разграничение выплат кредиторам по степени приоритетности т.д.

Получение дополнительных средств от использования основных средств: сдачи в аренду, перепродажи, проведение реорганизации товарных запасов.



 

Другие похожие работы, которые могут вас заинтересовать.
20576. Анализ прибыли и рентабельности АНК «Башнефть» 304.27 KB
  Исходные данные: Годовая бухгалтерская отчетность Бухгалтерский баланс Отчет о прибылях и убытках Пояснения к бухгалтерскому балансу; отдельные экономические статистические бухгалтерские данные предприятия. Перечень подлежащих разработке вопросов: рассмотреть теоретические основы анализа производства и реализации продукции; дать краткую экономическую характеристику предприятия; рассмотреть производство и реализацию продукции; проанализировать использование факторов производства: трудовых ресурсов материальных ресурсов...
19715. Анализ прибыли и рентабельности коммерческого банка на примере АО Нурбанк 285.21 KB
  В увеличении объёмов прибыли заинтересован не только сам банк и его персонал, но и государство, акционеры и пайщики, вкладчики банка, партнёры и клиенты. Для банка рост прибыли создаёт возможности расширения деятельности, увеличение операций и услуг, роста капиталов и резервов. Для государства прибыль коммерческого банка – это не только источник получения налогов
9954. АНАЛИЗ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ 70.36 KB
  Главной задачей каждого предприятия является удовлетворение потребностей народного хозяйства и граждан в его продукции, работах и услугах с высокими потребительскими свойствами и качеством при минимальных затратах, увеличение вклада в ускорение социально-экономического развития страны.
15927. Разработка предложений по увеличению прибыли и рентабельности 254.22 KB
  Современная экономическая жизнь предприятий крайне сложна, на такие важные показатели, как прибыль и рентабельность, влияет (прямо или косвенно) очень большое число различных факторов. Причем если влияние одних факторов буквально «лежит на поверхности» и видно даже неспециалистам, то влияние многих других не так очевидно и грамотно оценить их влияние может только тот человек, который в совершенстве владеет методикой экономического анализа.
13768. Анализ формирования и распределения прибыли предприятия ОАО «Роснефть» 1.31 MB
  Теоретические аспекты анализа формирования и распределения прибыли предприятия. Сущность принципы и формы прибыли предприятия. Особенности формирования и распределения прибыли предприятия. Анализ основных фондов предприятия ОАО Роснефть.
20578. АНАЛИЗ РЕЗЕРВОВ И ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ, С ЦЕЛЬЮ УВЕЛИЧЕНИЯ ЕГО РЫНОЧНОЙ СТОИМОСТИ, НА ПРИМЕРЕ ООО «ГИЛЬДИЯ» 196.02 KB
  Прибыль является первоочередным стимулом к созданию новых или развитию уже действующих предприятий. Возможность получения прибыли побуждает людей искать более эффективные способы сочетания ресурсов, изобретать новые продукты, на которые может возникнуть спрос, применять организационные и технические нововведения, которые обещают повысить эффективность производства. Работая прибыльно, каждое предприятие вносит свой вклад в экономическое развитие общества, способствует созданию и приумножению общественного богатства и росту благосостояния народа.
5756. ВЫЯВЛЕНИЕ РЕЗЕРВОВ УВЕЛИЧЕНИЕ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ВЛАДИВОСТОКСКОГО ПОЧТАМТА УФПС ПРИМОРСКОГО КРАЯ ФИЛИАЛА ФГУП «ПОЧТА РОССИИ» 557.27 KB
  Сущность и методы оценки финансовых результатов деятельности предприятия. Финансовый результат конечный экономический итог хозяйственной деятельности предприятия выраженный в форме прибыли. Во-первых характеризует конечные финансовые результаты деятельности предприятия размер его денежных накоплений.
1746. Оценка рентабельности работы строительного предприятия и основные направления его повышения 134.86 KB
  Проанализировав средний уровень рентабельности можно определить, какие виды продукции и какие хозяйственные подразделения обеспечивают большую доходность. В современных, рыночных условиях, где финансовая устойчивость предприятия зависит от специализации и концентрации производства, это становится особо важным.
11656. Повышение рентабельности предприятия швейной промышленности на примере ООО «Экспресс-мода» 599.97 KB
  Для объективной оценки эффективности работы предприятия недостаточно знать только абсолютную величину полученной прибыли. Необходимо владеть информацией о его прибыльности (доходность, рентабельность), то есть изучать относительные показатели эффективности деятельности. Для этого следует полученные доходы сравнить с вложенным капиталом, ресурсами, понесенными затратами. Поэтому целесообразно проводить на предприятии оценку рентабельности его работы.
19740. Проблемы формирования и распределения прибыли предприятия 141.89 KB
  Исследования процесса формирования и распределения прибыли предприятия, факторов, оказывающих влияние на составляющие прибыли, являются актуальными, так как прибыль является основным источником финансирования прироста оборотных средств, обновления и расширения производства, социального развития предприятия, а также важнейшим источником формирования доходной части бюджетов разных уровней.
© "REFLEADER" http://refleader.ru/
Все права на сайт и размещенные работы
защищены законом об авторском праве.